El fiasco de la venta de CatalunyaBanc deja en el aire a inversores y empleados

El fracaso de la subasta de CatalunyaBanc despeja la duda de la titularidad de la entidad, que seguir¨¢ en manos del Estado hasta tres a?os m¨¢s. Pero ello plantea ahora no pocos interrogantes. Seg¨²n fuentes conocedoras del proceso, el Fondo de Reestructuraci¨®n Ordenada Bancaria (FROB) trazar¨¢ un plan con todas las alternativas posibles para la que fue la segunda caja catalana, que contemplar¨¢ varias alternativas, desde dejar que la entidad siga en solitario hasta unificar su actividad comercial con Bankia, lo que podr¨ªa comprometer la ¡°catalanidad¡± que quiere preservar la Generalitat. El FROB s¨ª est¨¢ decidido a aplicar la hoja de ruta fijada por Bruselas para que las entidades que han precisado de ayudas vuelvan a ser viables, lo cual afecta a la plantilla, de 7.197 empleados, y a los cerca de 40.000 compradores de participaciones preferentes.

La c¨²pula actual del banco, que ha recibido ayudas por 12.050 millones, esperaba que el comprador respetara la marca CatalunyaCaixa, que el FROB coincide en valorar, y el equipo gestor actual. Sin embargo, las fuentes consultadas aseguran que todav¨ªa no se ha decidido el futuro del equipo encabezado por Adolf Tod¨®. Una de las opciones que se estudian es integrar la entidad en Bankia, aunque de forma que no vulnere los planes de reestructuraci¨®n de la Comisi¨®n Europea.

Homs reclama al FROB que mantenga las ¡°ra¨ªces catalanas¡± del banco

Lo que s¨ª se ha perfilado es el futuro de la estructura de la entidad, que deber¨¢ pasar por los planes hechos p¨²blicos por Bruselas. CatalunyaBanc deber¨¢ replegarse a su ¡°regi¨®n hist¨®rica¡±, dedicarse solo a los pr¨¦stamos al por menor y a peque?as y medianas empresas y reducir plantilla. As¨ª, en diciembre de 2016 la entidad ¡ªfruto de la fusi¨®n de las antiguas cajas de Catalunya, Tarragona y Manresa¡ª deber¨¢ pasar de tener unos activos de 77.049 millones de euros a unas dimensiones de entre 50.000 y 60.000 millones. Los pr¨¦stamos a clientes deber¨¢n reducirse a la mitad, mientras que la entidad podr¨¢ mantener los dep¨®sitos.

El ajuste exigido por Bruselas pasa por reducir la plantilla entre 2.200 y 3.200 empleados y cerrar hasta 463 oficinas, por lo que la entidad contar¨¢ en tres a?os con la mitad de la capacidad y los trabajadores que ten¨ªa cuando se fusionaron las tres antiguas cajas, en junio de 2010. Como consecuencia de todos esos recortes, la entidad mantendr¨¢ cuota de mercado en Catalu?a en dep¨®sitos, pero no en pr¨¦stamos, pasando del 11% al 5%-10%.

La red de oficinas fuera de Catalu?a ¡ªen especial en la Comunidad Valenciana y Madrid¡ª que la entidad levant¨® sobre todo de la ¨¦poca del boom deber¨¢ cerrar, aunque la Comisi¨®n pide tambi¨¦n ajustes en las oficinas catalanas y los servicios centrales. Fuentes de CC OO admitieron el desconcierto entre la plantilla e invitaron al Gobierno central a que aproveche la oportunidad de tener una banca p¨²blica y nacionalizada para tratar de reactivar la fluidez del cr¨¦dito al tejido empresarial.

La Comisi¨®n tambi¨¦n exige que los tenedores de preferentes y deuda subordinada asuman p¨¦rdidas. CatalunyaCaixa esperaba que fuera su nuevo comprador quien asumiera el pago de las participaciones preferentes, y que lo hiciera con condiciones que pudieran resultar atractivas para los clientes. Seg¨²n fuentes del mercado, los cerca de 40.000 compradores de participaciones preferentes por 480 millones de euros deber¨¢n asumir una quita que podr¨ªa rondar el 40% del capital.

Como en el caso de NCG Banco, Bruselas prev¨¦ que los actuales tenedores de preferentes de CatalunyaBanc se conviertan en accionistas. Fuentes cercanas al proceso aseguran, no obstante, que en el caso de CatalunyaBanc queda por saber c¨®mo se dar¨¢ liquidez a los t¨ªtulos de la entidad para que los clientes puedan luego venderlos y recuperar parte de su inversi¨®n en esos productos financieros de car¨¢cter perpetuo. En el caso de Bankia, se aplicar¨¢ una quita del 39% en las participaciones preferentes en manos de peque?os inversores, que se elevar¨¢ al 46% para los compradores de deuda subordinada perpetua y del 14% para la deuda subordinada con vencimiento.

De momento, CatalunyaCaixa va resolviendo algunos casos a trav¨¦s del sistema de arbitraje de la Generalitat. La Junta Arbitral de Consumo, dependiente del Departamento de Empresa y Empleo, tiene en proceso 2.116 expedientes para dictar laudos; ha convocado 667 procesos, y finalizado 202 casos, la abrumadora mayor¨ªa de los cuales han acabado con un laudo favorable al cliente, seg¨²n fuentes de la consejer¨ªa.

Ayer el ministro de Econom¨ªa y Competitividad, Luis de Guindos, afirm¨® desde Bruselas que ¡°CatalunyaBanc es una es una entidad extremadamente solvente despu¨¦s de la inyecci¨®n de capital que se le ha hecho, con much¨ªsima liquidez¡±. ¡°L¨®gicamente el planteamiento del FROB es que no se puede malvender este tipo de instituciones¡±, afirm¨® el ministro, quien a?adi¨® que ahora se tratar¨¢ de ¡°maximizar¡± el valor de la entidad. El consejero de la Presidencia, Francesc Homs, ayer coincid¨ªa con Guindos en que no se pod¨ªa ¡°malvender¡± la antigua caja, pero pidi¨® mantener sus ¡°ra¨ªces catalanas¡±.

La Generalitat tiene en marcha 2.116 expedientes por la venta de preferentes

La permanencia de CatalunyaBanc en manos del Estado es, de hecho, un jarro de agua fr¨ªa a las aspiraciones de la Generalitat para mantener capacidad financiera en Catalu?a. El Ejecutivo de Artur Mas alent¨® a su llegada al Gobierno que La Caixa absorbiera Unnim y Banco Sabadell se fusionara con CatalunyaCaixa. La primera entidad acab¨® en manos de BBVA, mientras que la segunda qued¨® muy rezagada en la puja por CatalunyaCaixa, seg¨²n fuentes del mercado, por lo poco atractiva que resultaba la entidad sin ayudas p¨²blicas, aunque tambi¨¦n pes¨® la cartera de 3.000 millones de euros en pr¨¦stamos peque?os que no se pudo traspasar al banco malo y el hecho de que la entidad que preside Josep Oliu ya se quedara con la antigua red de Caixa Pened¨¨s.

Con m¨¢s de 12.000 millones de capital p¨²blico en juego, el prop¨®sito de Bruselas es que la entidad registre en 2016 unos resultados antes de impuestos de entre 200 y 300 millones de euros. De momento, para taponar la sangr¨ªa se han realizado unos saneamientos que han acabado por dejar a la entidad con unas p¨¦rdidas de 11.000 a 12.000 millones a cierre de 2012.