El Banco de Espa?a exige a las entidades financieras m¨¢s provisiones para pensiones y cr¨¦ditos generales

Los expertos del Banco de Espa?a est¨¢n "haciendo los n¨²meros" para adelantar, de forma importante, el calendario que ten¨ªa establecido para que bancos y cajas tuvieran cubiertas totalmente las provisiones para garantizar los complementos de pensiones de los trabajadores activos y la llamada provisi¨®n gen¨¦rica para todos los riesgos contraidos, aunque los pagos y amortizaciones est¨¦n llev¨¢ndose a cabo de forma regular.

La decisi¨®n del Banco de Espa?a de adelantar el calendario para tener completa la agenda de provisiones se ha tomado, desde hace unas semanas, a la luz de los resultados finales presentados por el conjunto de la banca y de las cajas de ahorro en el primer trimestre de este a?o. Los resultados de los bancos se situaron en 101.000 millones de pesetas, con un crecimiento del 25%, mientras que en las cajas se situaron en 50.000 millones de pesetas. Estos mayores resultados se obtuvieron, sobre todo, por las menores necesidades de provisiones, dado el esfuerzo ya realizado en a?os anteriores, y a pesar de un cierto estrechamiento del margen financiero, que seguir¨¢ tendiendo a disminuir.Ante esta situaci¨®n, el Banco de Espa?a tom¨®, hace un par de meses, la decisi¨®n de recomendar a la banca que a final de a?o tuviera provisionado al menos el 50% de su riesgo-pa¨ªs, frente al 35% actualmente exigible. Esta recomendaci¨®n no tomar¨¢ cuerpo mediante circular de la autoridad monetaria porque en Hacienda se ha decidido que estas provisiones no est¨¦n exentas del pago del impuesto de sociedades.

Ahora los expertos del Banco de Espa?a estudian hasta d¨®nde pueden seguir apretando las tuercas para aumentar la solvencia y garant¨ªa de las instituciones financieras. Bancos y cajas tienen un calendario previsto para cubrir los fondos de pensiones y las provisiones gen¨¦ricas. En el caso de los fondos de pensiones, el calendario, que empez¨® a correr en 1987, era de seis a?os y se ten¨ªa que ir cubriendo a partes iguales en cada ejercicio. Las provisiones para el conjunto de los riesgos contra¨ªdos, es decir para el Conjunto de operaciones crediticias sobre las que hasta el a?o pasado no eran exigibles porque se recuperan en su tiempo normal, deb¨ªan suponer en un plazo de tres a?os el 1% de dichos riesgos a cubrir tambi¨¦n a partes iguales desde 1987.

Apretar al m¨¢ximo

Los n¨²meros que han hecho hasta ahora los expertos del Banco de Espa?a permiten adelantar completamente a este a?o las provisiones gen¨¦ricas sin necesidad de esperar m¨¢s. En el caso de las provisiones para los fondos de pensiones, la situaci¨®n cambia, y en algunos medios financieros se especula con que el Banco de Espa?a exija que el volumen de f¨®ridos a aportar en 1988 sea el equivalente al que se tendr¨ªa que hacer en dos a?os. En medios del Banco de Espa?a se se?alaba que todav¨ªa no se sabe cu¨¢l ser¨¢ el grado de exigencia, pero que, en todo caso, "ser¨¢ el m¨¢ximo posible, aunque es bastante probable que se establezcan calendarios particulares para aquellas instituciones a las que les pueda suponer un esfuerzo excesivo. En concreto, este calendario particular se aplicar¨¢ a varias cajas de ahorro.El objetivo de estas medidas es reforzar la solvencia de las entidades financieras de forma tal que en 1992, cuando se produzca la liberalizaci¨®n total para que otros bancos y cajas de la Comunidad Europea puedan instalarse en Espa?a, las instituciones espa?olas se encuentran en las mismas condiciones de competitividad que las extranjeras. Por ello, se considera, desde el Banco de Espa?a, cualquier paso que se pueda dar para adelantar los calendarios no har¨¢ sino reforzar esta posibilidad de competir en t¨¦rminos de igualdad.

Como quiera que el aumento de los recursos generados en las instituciones financieras sigue siendo muy elevado este a?o, que bancos y, cajas ya han cubierto todas las provisiones ordinarias y que la recuperaci¨®n de la econom¨ªa espa?ola est¨¢ generando un menor n¨²mero de morosos y fallidos nuevos, e incluso provoca recuperaciones de operaciones ya provisionadas, lo que se intenta con estas nuevas exigencias es que la mayor parte de estas recuperaciones no se escapen hacia el pago de dividendos.

Casos concretos

Si bien ser¨¢ en las cajas de ahorro donde los esfuerzos deben ser mayores, ya que los complementos de pensiones son m¨¢s elevados y adem¨¢s se ha tenido que empezar a provisionar los cr¨¦ditos hipotecarios, que hasta el a?o pasado no eran exigibles, en algunos bancos, tambi¨¦n de los siete grandes, el esfuerzo exigido va a ser importante. Banesto, por ejemplo, no cubri¨® el a?o pasado la parte correspondiente al complemento de los fondos de pensiones, y deber¨ªa hacerlo en el actual, junto con la parte que en el calendario figura para 1988 -en total unos 16.000 millones de pesetas-; si se aumenta esta cifra la entidad tendr¨¢ que hacer un esfuerzo suplementario para conseguirlo.En otros bancos es probable que se exija una mayor consistencia a los c¨¢lculos actuariales que manejan para cuantificar cu¨¢l es el volumen de fondos que necesitan para hacer frente a los compromisos contra¨ªdos con sus trabajadores, ya que parecen existir discrepancias importantes sobre la esperanza media de vida y la rentabilidad m¨ªnima calculada para los fondos que garanticen los recursos suficientes para pagar los complementos de pensiones.