Retevisi¨®n Audiovisual recibe ofertas de compra por 500 millones

Las ofertas no vinculantes presentadas por Retevisi¨®n Audiovisual, la empresa del grupo Auna propietaria de la ¨²nica red nacional de difusi¨®n de la se?al de televisi¨®n, arrojan una valoraci¨®n media de 500 millones de euros. Sin embargo, la venta puede complicarse porque el Gobierno considera estrat¨¦gicos activos como Torrespa?a (Madrid) o Collserola (Barcelona), por lo que estudia limitar la venta, al igual que ha ocurrido con la red el¨¦ctrica de alta tensi¨®n.

Retevisi¨®n Audiovisual es la empresa m¨¢s rentable del grupo Auna. En origen era una empresa p¨²blica, pero tras su privatizaci¨®n en 1998, pas¨® a manos privadas. Desde hace dos a?os ya no posee el monopolio de la difusi¨®n de se?al de televisi¨®n, pero es la ¨²nica empresa con cobertura nacional y entre sus activos figura Torrespa?a (conocida popularmente por el Pirul¨ª), la mayor torre de comunicaci¨®n del pa¨ªs o la Torre Collserola, que asegur¨® la cobertura en los Juegos Ol¨ªmpicos. Este a?o facturar¨¢ 200 millones de euros, y gran parte de esa cantidad ir¨¢ directamente a beneficio dado que la mayor parte de sus activos est¨¢n amortizados.

Por eso, y pese a la crisis por la que atraviesa el sector de las telecomunicaciones, su puesta en venta ha suscitado un notable inter¨¦s. M¨¢s de seis consorcios se han presentado a la primera fase de precalificaci¨®n, que se cerr¨® el pasado viernes. Seg¨²n diversas fuentes consultadas de los consorcios, la valoraci¨®n media inicial se sit¨²a en torno a los 500 millones de euros, menos que los 800 euros que se manejaron inicialmente, aunque en esas primeras valoraciones se inclu¨ªa la participaci¨®n de Auna en Hispasat, que finalmente no se ha incluido en el cuaderno de venta.

Encabeza el grupo de los candidatos la catalana Tradia, participada en un 95% por la concesionaria de autopistas Acesa para la que la red de Retevisi¨®n tiene una sinergia clara porque puede aportar una amplia cobertura estatal, seg¨²n fuentes de la compa?¨ªa. Los planes de Tradia, que se presenta en solitario, pasan por rentabilizar las infraestructuras de Retevisi¨®n Audiovisual utiliz¨¢ndolas para otros servicios como comunicaciones profesionales a protecci¨®n civil, cuerpo de bomberos, guardas forestales, cuerpos de polic¨ªa, servicios sanitarios (ambulancias), dando una amplia cobertura geogr¨¢fica; del mismo modo, se contemplan servicios a transportistas de se?al, o por supuesto a operadores de telefon¨ªa m¨®vil y fija, seg¨²n fuentes de Tradia.

Juan Abell¨®

Otro de los candidatos es Inova, la sociedad participada mayoritariamente por el empresario Juan Abell¨®, y que tambi¨¦n cuenta entre sus socios con GB Inversores y el Banco Pastor.

La constructora Ferrovial, que va junto a otros socios, y varios fondos de inversi¨®n (Carlyle, CVC Capital Partners y Apax) figuran tambi¨¦n entre los candidatos. Todos ellos han presentado ofertas no vinculantes y ser¨¢ ahora Auna, participada por SCH, Endesa y Uni¨®n Fenosa, la encargada de elegir las que mas le convengan y, en una segunda fase, negociar el precio y las condiciones.

Sin embargo, el proceso de venta no va a ser tan sencillo. Aunque la empresa en venta no tiene ninguna vinculaci¨®n p¨²blica, el Gobierno est¨¢ muy preocupado por el destino de estos activos que considerar estrat¨¦gico, y as¨ª se lo ha hecho llegar a algunos socios de Auna. Ese car¨¢cter estrat¨¦gico se puso de manifiesto el 28 de agosto, cuando un incendio en las instalaciones el¨¦ctricas de Torrespa?a motiv¨® un apag¨®n de tres horas en Madrid, que afect¨® a las cadenas nacionales de televisi¨®n y a gran parte de las de radio.