La banca afronta su rescate con el nivel de morosidad m¨¢s alto de la historia

La morosidad en la banca super¨® todos sus r¨¦cords hist¨®ricos en junio, curiosamente en el mismo mes en el que el Gobierno espa?ol decidi¨® pedir el rescate europeo para recapitalizar el sector. Nunca desde que el Banco de Espa?a recoge estos datos ¡ªdesde enero de 1962¡ª el porcentaje de cr¨¦ditos impagados frente al total de la cartera hab¨ªa alcanzado el 9,42% que rebas¨® durante el pasado junio. Esta tasa equivale, seg¨²n los datos publicados este viernes por el supervisor, a 164.360 millones que las entidades tienen muy dif¨ªcil recuperar.

Con este repunte, la tasa de mora acumula 15 meses consecutivos al alza?aunque, echando la vista m¨¢s hacia atr¨¢s, este 9,42% supone mutiplicar por m¨¢s de nueve los niveles previos al estallido de la crisis, de la financiera en 2008, o por ocho los que presentaba antes del pinchazo de la burbuja inmobiliaria a finales de 2007 ¡ªy que a¨²n colea¡ª. Ahora, el reto del sector es enjugar este ingente volumen de impagados en un entorno de recesi¨®n, paro y enfrascado en un profundo proceso de recapitalizaci¨®n, algo para lo que Espa?a ha solicitado un cr¨¦dito de hasta 100.000 millones a sus socios europeos.

Adem¨¢s, el aumento en dinero contante y sonante de la morosidad entre junio y mayo, que fue de 8.387 millones, tambi¨¦n supone un hito dentro de los archivos del Banco de Espa?a, ya que es el segundo peor dato de la serie. Solo en julio de 2009 subi¨® m¨¢s el cr¨¦dito moroso en apenas un mes con un avance de 9.346 millones.

Hasta ahora, el m¨¢ximo en la morosidad era de 1994 tras la quiebra de Banesto, que dej¨® un agujero de 3.660 millones de euros, lo que coincidi¨® con el ¨²ltimo periodo de recesi¨®n que ha atravesado la econom¨ªa espa?ola hasta el pasado 2009. Sin embargo, la reca¨ªda en la crisis y el problema larvado de la pesada herencia del ladrillo han acabado por pulverizar tambi¨¦n este r¨¦cord.

El sector financiero empez¨® a sufrir los efectos del estallido de la burbuja inmobiliaria a finales de 2007, cuando su volumen de cr¨¦ditos dudosos ni siquiera llegaba a superar los 20.000 millones. Sin embargo, la cascada de quiebras entre inmobiliarias y promotoras, primero, y el deterioro econ¨®mico, despu¨¦s, han disparado esta cifra hasta niveles desconocidos, tanto en porcentaje como en t¨¦rminos absolutos. Al mismo tiempo, los bancos y cajas se han convertido en las grandes inmobiliarias del pa¨ªs por culpa de la crisis al quedarse con los inmuebles y viviendas que se pusieron en garant¨ªas de pr¨¦stamos que no se han pagado.

No obstante, estos pisos, edificios y, sobre todo, ingentes cantidades de suelo adjudicado est¨¢ tasado a precios que nada tienen que ver con la realidad de un mercado totalmente seco. Ah¨ª, y en la necesidad de hacer borr¨®n y cuenta nueva y poner en orden las cuentas, es donde reside la clave de la reforma, seg¨²n se?alan los expertos.

En lo relativo a sanear el sector, el Gobierno ha encargado a hasta ocho firmas independientes revisar las cuentas de las entidades. En una primera fase, realizada en julio, dos firmas independientes sometieron al conjunto del sector a pruebas de resistencia para concretar el total de dinero que necesita el conjunto del sistema para recapitalizarse. Este proceso ha arrojado unas necesidades de entre 51.000 y 62.000 millones para hacer frente con solvencia a un agravamiento de la crisis no previsto. La mayor¨ªa de este dinero surge de las entidades nacionalizadas o bajo el paraguas del Estado (Bankia, CatalunyaCaixa, Novacaixagalicia y Banco de Valencia), que tendr¨¢n que recurrir al dinero europeo y representan en torno a dos tercios del total con entre 34.000 a 41.000 millones.

A continuaci¨®n fue el turno de las auditoras, cuya misi¨®n fue la de poner orden en las cuentas y detectar la posible morosidad oculta en las entidades. El objetivo de estos trabajos, que ya han finalizado pero cuyos resultados no se han hecho p¨²blicos, era la de aflorar aquellos cr¨¦ditos mal clasificados. No obstante, a modo de ejemplo, baste con recordar que uno de los responsables de las primeras pruebas de esfuerzo, Oliver Wyman, reclasific¨® directamente hasta un 20% de los pr¨¦stamos de las carteras de grandes empresas, pymes y empresas de construcci¨®n no inmobiliaria al ep¨ªgrafe de cr¨¦dito al ladrillo.?

Para completar este proceso, la misma Oliver Wyman vovler¨¢ a realizar pruebas de esfuerzo a la banca, aunque en esta ocasi¨®n ya de forma individualizada con los datos de las auditor¨ªas. Las cifras que salgan de estos nuevos tests ser¨¢n las definitivas para acudir al cr¨¦dito europeo y solicitar los fondos necesarios para sanearse y cubrir riesgos, con lo que se espera se despejen todas las dudas que suscita el sector.

Los datos del Banco de Espa?a no distinguen entre los tipos de entidades de cr¨¦dito que componen el sistema -bancos, cajas cooperativas y estableciientos financieros de cr¨¦dito (EFC).