Abengoa reduce a 650 millones sus necesidades de financiaci¨®n

Abengoa present¨® ayer al comit¨¦ restringido de la banca acreedora y los representantes de los bonistas la propuesta de financiaci¨®n definitiva para acompa?ar al plan de viabilidad de la compa?¨ªa.

Tras la reuni¨®n, que se alarg¨® casi cuatro horas hasta las nueve de la noche, las partes acordaron guardar confidencialidad sobre los extremos del plan, que ahora analizaran con sus asesores (KPMG, por la banca, y Houlihan, por los bonistas).

No obstante, seg¨²n fuentes del entorno, la compa?¨ªa ha reducido sus necesidades de financiaci¨®n para los pr¨®ximos meses si salva el concurso de acreedores a una cifra cercana a los 650 millones de euros frente a los m¨¢s de 850 que hab¨ªa estimado en primera instancia.

Precisamente, otro de los frentes de negociaci¨®n de la reuni¨®n era la inyecci¨®n de liquidez por valor de 160 millones con los bonistas. Esa cifra, junto con los 100 millones largos que espera sumar con las primeras ventas de activos permitir¨¢ hacer frente a los pagos de febrero y marzo, antes de que termine el plazo del preconcurso.

En otro orden, antes de cerrar el plan, la empresa planteaba recortar la deuda a 3.000 millones frente a los 8.904 millones actuales (55% banca y 45% bonistas). Eso significa que estos tendr¨ªan que capitalizar parte y hacer una quita, de manera que la deuda quedar¨ªa entre el 60% y el 70%, dependiendo de dicha capitalizaci¨®n.

Reducci¨®n a dos terceras partes

Adem¨¢s, debe 5.000 millones a proveedores. No obstante, la deuda vencida se sit¨²a en 500 millones, a los que habr¨ªa que a?adir unos 250 antes del 27 de marzo, fecha en la que termina el plazo del preconcurso y que los responsables de la empresa esperan cumplir con un acuerdo cerrado.

El plan de viabilidad, por otra parte, reduce la empresa a las dos terceras partes, manteniendo la energ¨ªa termosolar y la construcci¨®n de l¨ªneas de transmisi¨®n el¨¦ctrica, que, junto a las desaladoras, formar¨¢n los negocios nucleares del grupo, sin abandonar la I+D para generar la tecnolog¨ªa propia.

En ese sentido, prev¨¦ vender los biocombustibles de primera generaci¨®n, que suponen precisamente el 33% de los ingresos totales de Abengoa, es decir, el equivalente de lo que va a recortar. Por ¨¢reas, se concentrar¨¢ en Am¨¦rica, donde tendr¨¢ el 50% de su actividad, Mediterr¨¢neo y Norte de ?frica, Sud¨¢frica y Europa Occidental, con el l¨®gico peso de Espa?a. La empresa no contempla ajustes salariales ni de plantilla, m¨¢s all¨¢ de los recortes ya contemplados, que afectar¨¢n sobre todo a Brasil.

En ese proceso de desinversiones, en el que prev¨¦ ingresos de al menos 1.500 millones, Abengoa ha vendido por 30 millones de euros su participaci¨®n en la planta termosolar de Abu Dabi a Masdar. Esta compa?¨ªa era socia de Abengoa en una empresa mixta en la que tambi¨¦n participa la francesa Total y que gestiona la planta Shams-1, de 100 megavatios, en Abu Dabi. Tambi¨¦n ha vendido la antigua sede de la firma en Madrid, ubicada en la calle general Mart¨ªnez Campos, por cuatro millones. Adem¨¢s, se han recibido ofertas por el edificio de casi 8.400 m2 que alberga las antiguas oficinas centrales de la compa?¨ªa en Sevilla, as¨ª como de otros activos inmobiliarios y terrenos.

La venta de activos no incluye las acciones de Atlantica Yield (antes Abengoa Yield), en la que posee el 40%, entre otras cosas porque est¨¢n pignoradas en el pr¨¦stamo de la banca acreedora para inyectar liquidez. Los bonistas han exigido esos t¨ªtulos como garant¨ªa del pr¨¦stamo de 160 millones que todav¨ªa est¨¢ por cerrar con la alarmante preocupaci¨®n de la empresa por su tardanza. Los bonistas tambi¨¦n exigieron un inter¨¦s m¨ªnimo del 15%, con posibilidad de subirlo al 25%, lo que gener¨® tirantez con los bancos. Por eso, la empresa no descartaba que la banca exija alguna prenda m¨¢s.