Banamex, el banco que busca L¨®pez Obrador antes de acabar su mandato

¡°Nosotros s¨ª necesitamos un banco¡±, afirm¨® a hace unas semanas el presidente de M¨¦xico, Andr¨¦s Manuel L¨®pez Obrador, en una de sus habituales conferencias matutinas en Palacio Nacional. El Ejecutivo lanz¨® esta frase al ver una ventana de oportunidad de hacer una oferta por los activos que Citi tiene sobre la mesa por Banamex. El conglomerado estadounidense, no obstante, ya ha tomado la decisi¨®n de deshacerse del banco a trav¨¦s de ...

¡°Nosotros s¨ª necesitamos un banco¡±, afirm¨® a hace unas semanas el presidente de M¨¦xico, Andr¨¦s Manuel L¨®pez Obrador, en una de sus habituales conferencias matutinas en Palacio Nacional. El Ejecutivo lanz¨® esta frase al ver una ventana de oportunidad de hacer una oferta por los activos que Citi tiene sobre la mesa por Banamex. El conglomerado estadounidense, no obstante, ya ha tomado la decisi¨®n de deshacerse del banco a trav¨¦s de una oferta en Bolsa que lanzar¨¢ en 2025, una decisi¨®n que complica la apuesta del Gobierno para poder participar. No es imposible que el Gobierno busque comprar el cuarto banco por activos del pa¨ªs en esta oferta p¨²blica inicial (OPI), pero es poco viable, de acuerdo con varios analistas.

Aun as¨ª, la Secretar¨ªa Hacienda ha dado a conocer que ya eval¨²a si la compra de Banamex puede aportar beneficios al pa¨ªs. El subsecretario de Hacienda declar¨® a Reuters, que M¨¦xico ya tiene diferentes bancos de desarrollo con los cuales se puede cruzar la conveniencia de asociaci¨®n con Banamex. El Banco del Bienestar que ayuda a procesar los pagos de asistencia social del Gobierno y tiene unas 2.000 sucursales. ¡±Es un candidato natural para poder hacer el mejor uso de los activos y de la estructura de Banamex¡±, mencion¨® el funcionario federal.

Desde su inicio, este Gobierno ha apostado a una mayor participaci¨®n en las ¨¢reas econ¨®micas estrat¨¦gicas: desde la energ¨ªa, al fortalecer a Pemex y a la Comisi¨®n Federal de Electricidad (CFE), pasando por el sector aeron¨¢utico con la pr¨®xima creaci¨®n de una aerol¨ªnea en manos del Ej¨¦rcito. En el sector financiero, uno de los proyectos m¨¢s ambiciosos de la Administraci¨®n federal ha sido la transformaci¨®n, en junio de 2019, del Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros (Bansefi) bajo nuevo distintivo: Banco del Bienestar. Sin embargo, a casi cuatro a?os de su creaci¨®n, la instituci¨®n financiera de segundo piso ha cerrado la lleva del cr¨¦dito y tambi¨¦n ha frenado la meta de apertura de sucursales, en el arranque del proyecto se plante¨® 7.000 bancos y ahora el objetivo se ha reducido a 3.000 puntos de atenci¨®n.

Viri R¨ªos, especialista en pol¨ªticas p¨²blicas, explica que, si bien en este momento, por los pendientes en salud, educaci¨®n e infraestructura, no ser¨ªa un buen momento para que el Gobierno adquiriera un banco del calado de Banamex ¡ªcon m¨¢s de 1.200 sucursales¡ª, tampoco es descartable un banco estatal para incentivar mejores condiciones en el sistema financiero nacional a los segmentos menos atractivos comercialmente en las clases medias y clases medias-bajas. ¡°Un banco p¨²blico podr¨ªa proveerle de servicios financieros a personas y clientes que hoy por hoy no son atractivos para la banca privada y podr¨ªa ejercer presi¨®n a que hubiera mayor competencia en los segmentos de clases bajas, que actualmente no est¨¢n servidos por la banca privada. Las peores tasas, las peores condiciones de acceso al cr¨¦dito los dan los bancos que tienen como meta las clases medias bajas y la raz¨®n por la que pueden hacer eso es porque no hay competencia¡±, comenta la tambi¨¦n columnista de EL PA?S.

Carlos Gonz¨¢lez, director de An¨¢lisis de Monex, apunta en que s¨ª es posible que el Gobierno pretenda participar en la oferta en Bolsa, pero no considera que sea lo m¨¢s conveniente. ¡°El Gobierno es autoridad, qu¨¦ tendr¨ªa que hacer con un banco comercial, adem¨¢s un mal manejo podr¨ªa representar un riesgo en t¨¦rminos de cartera vencida¡±, asevera. El experto indica adem¨¢s que el pr¨®ximo Gobierno comparar¨ªa caro los activos del cuarto pa¨ªs por activos del pa¨ªs, una transacci¨®n que supondr¨ªa a largo plazo en un riesgo de mayor endeudamiento.

De acuerdo con la corredur¨ªa Goldman Sachs, el negocio de consumo de Banamex podr¨ªa valer hasta 7.900 millones de d¨®lares en Bolsa. Recientemente, Jane Fraser, directora de Citi hizo hincapi¨¦ en que la salida al mercado financiero es la mejor opci¨®n para abandonar un largo proceso de venta de su negocio minorista mexicano.

El director del sector financiero del Centro de Estudios Espinosa Yglesias (CEEY), Enrique D¨ªaz-Infante, advierte de que en caso de que el Gobierno apostara por hacer una oferta atractiva por Banamex y adquirirla, plantea m¨¢s riesgos que oportunidades. El especialista se?ala de que la inclusi¨®n financiera que pudiera impulsar un Banamex adquirido por el Gobierno, por el contrario, abonar¨¢ a elevar el d¨¦ficit p¨²blico y en el tiempo, afectar¨ªa el bienestar socioecon¨®mico del resto de la poblaci¨®n.

¡°La falla de mercado que trata de resolver el Banco del Bienestar es el de la baja inclusi¨®n financiera del pa¨ªs. Los niveles de ahorro, cr¨¦dito, seguros y Afores son bajos en el gobierno. Impulsar la penetraci¨®n de estos servicios en el segmento popular justifica la intervenci¨®n del Estado por razones de pobreza. El problema es que las sucursales de Banamex no est¨¢n en las zonas pobres y excluidas, sino en zonas pobladas por clientes con mediano y alto poder adquisitivo. Este segmento no requiere de la intervenci¨®n del Estado para ser atendido¡±, concluye.

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