La banca espera severos ajustes en sueldos y oficinas si se piden ayudas

Definitivamente Luis de Guindos, ministro de Econom¨ªa, se ha convertido en el personaje menos popular en el sector financiero. Empez¨® siendo uno de los nuestros (fue de Lehman Brothers), pero ha terminado convirti¨¦ndose en el blanco de las iras. Al menos, entre los ejecutivos de entidades que no est¨¢n seguros de salir indemnes de esta tormenta perfecta. Y son muchos los implicados.

Algunos ejecutivos creen que Guindos y Europa aprovechar¨¢n la falta de credibilidad de las entidades para forzarles a que pidan grandes cantidades de capital p¨²blico, ahora que dispone de hasta 100.000 millones de euros de la Uni¨®n Europea, a cambio de fort¨ªsimos sacrificios. El objetivo es acelerar la reestructuraci¨®n del sector, tantas veces frenada por falta de dinero. Por eso no se descarta que se aceleren las fusiones e, incluso, si la entidad no es viable, proceder a su liquidaci¨®n.

El Gobierno y Europa creen imprescindible acabar con el estigma de la debilidad de la banca espa?ola por el ladrillo y, de paso, quieren evitar que perjudique a la salud de las cuentas p¨²blicas. Guindos dijo, en la presentaci¨®n del acuerdo del Eurogrupo, que las que reciban capital p¨²blico "tendr¨¢n las condiciones que ahora exige el FROB", pero los expertos consultados creen que se va a ir mucho m¨¢s lejos.

Seg¨²n fuentes financieras, las condiciones impuestas empezar¨¢n por el corte de dividendos. Algunos ejecutivos creen que se podr¨ªa autorizar emitir dividendos en acciones "porque es una forma de elevar los recursos propios y reflejan una confianza del inversor en la entidad". Se baraja tambi¨¦n la posibilidad de que los que tengan bonos o deuda subordinada pierdan parte de su inversi¨®n.

En segundo lugar, llegar¨¢ la rebaja de salarios hasta los niveles ya establecidos: 600.000 euros como m¨¢ximo si se reciben ayudas p¨²blicas y 300.000 euros de sueldo cuando la entidad est¨¦ controlada por el Estado.

En el informe del Fondo Monetario Internacional (FMI) sobre el sector financiero espa?ol se sugieren nuevos requisitos en el gobierno corporativo y la profesionalidad en la gesti¨®n.

Respecto a la reestructuraci¨®n del negocio, podr¨ªa incluir el cierre de oficinas, la reducci¨®n de plantilla, la venta de participaciones industriales y deshacerse de filiales bancarias o de seguros. En Europa se ha exigido vender unidades de negocio, como la banca de inversi¨®n, la divisi¨®n mayorista o la de seguros, en algunos casos.

El servicio de estudios de BBVA estima que el sector financiero espa?ol a¨²n tiene pendiente cerrar unas 8.000 oficinas, alrededor de un 26% del total, lo que implicar¨ªa recortar las plantillas en unos 35.000 empleados. Esta cantidad supone el 15% del total.

La raz¨®n de este recorte obligado es que la entidad que recibe las ayudas "debe plantear un plan cre¨ªble, recortar gastos innecesarios de todo tipo y ajustarse a un tama?o razonable con el dinero recibido. De lo contrario, dif¨ªcilmente podr¨ªa devolver las deudas", apunta un ejecutivo.

En Europa se ha exigido vender unidades de negocio, como la banca de inversi¨®n, la divisi¨®n mayorista o la de seguros

Algunas fuentes consideran que se deber¨ªa facilitar la venta de redes de oficinas, con empleados, cuando existen solapamientos evidentes. Las grandes entidades podr¨ªan estar interesadas.

Esta situaci¨®n trae de nuevo el debate de qu¨¦ ocurrir¨¢ con las subastas previstas de Banco de Valencia y CatalunyaCaixa (y Novagalicia dentro de pocos meses).

Los ejecutivos consultados apuntan que se deber¨ªan replantear las subastas hasta que se conozcan las necesidades de capital. Adem¨¢s, "los posibles compradores pondr¨¢n condiciones muy severas para adquirirlas. No quieren que les a?adan costes de liquidez y capital", dice una fuente financiera que pide el anonimato.

Otros elementos de control pueden ser las ofertas comerciales. En Portugal se ha limitado a los bancos a que no concedan cr¨¦ditos que superen en un 20% el volumen de dep¨®sitos. Un ejecutivo lamenta que la nacionalizada Novagalicia haya podido crear una filial como el Banco Evo. Otros, en cambio, dicen que si se limita la capacidad comercial, la entidad entra en una espiral de muerte lenta. Quiz¨¢ es lo que se busca por los fondos.

El FMI da una mala noticia a la banca, ya que sugiere que el FROB traslade la factura de la reestructuraci¨®n al sector

Adem¨¢s, el FMI da una mala noticia a la banca, ya que sugiere que el FROB traslade la factura de la reestructuraci¨®n al sector, es decir, al Fondo de Garant¨ªa de Dep¨®sitos, cuando amaine la crisis. Esto supondr¨ªa elevar las tasas a medio plazo.

El organismo tambi¨¦n sugiere que las cajas se conviertan en fundaciones y acaben siendo accionistas minoritarios de sus bancos. Esta ya lo ha pedido el Banco de Espa?a y acabar¨¢ as¨ª en casi todos los casos excepto La Caixa y Kutxabank.

Otra de las dudas que existen es si el FROB pagar¨¢ con el dinero de la UE los Esquemas de Protecci¨®n de Activos (EPA) de varias entidades que tienen comprometidos unos 25.000 millones. El FMI pide "revisar condiciones" para rebajar las garant¨ªas de la primera p¨¦rdida para que el gestor "sea m¨¢s eficiente". Tambi¨¦n reclama una gran base de datos estatal de las inversiones en el ladrillo para agilizar la venta de propiedades y "mejoras en las valoraciones de propiedades inmobiliarias" para "que repercuta en la adecuaci¨®n de las provisiones de los bancos".