El Monte Dei Paschi, el m¨¢s expuesto tras el examen

La Autoridad Bancaria Europea (EBA) ha publicado este viernes las pruebas de estr¨¦s de 51 entidades europeas, entre ellas seis espa?olas. Sin embargo, la atenci¨®n estaba centrada esta vez en la situaci¨®n de los bancos italianos y alemanes. El Monte dei Paschi es el que peor nota ha sacado del examen, una ratio de capital negativo del -2,44%.

Aunque casi en el tiempo de descuento, el Monte dei Paschi di Siena (M5S), el banco m¨¢s antiguo del mundo pero tambi¨¦n el que concita en s¨ª mismo todos los problemas del sistema bancaria italiano, acaba de encontrar su tabla de salvaci¨®n. El Banco Central Europea (BCE) ha dado el visto bueno definitivo a un plan de saneamiento que contempla un aumento de capital de 5.000 millones de euros y la venta de 9.000 millones de cr¨¦ditos deteriorados a Atlante, un fondo de inversi¨®n alternativo creado en abril de 2016 precisamente para ayudar a los bancos italianos en dificultades sin recurrir al dinero p¨²blico.

Tras el consejo de administraci¨®n celebrado en Siena para aprobar el plan de salvamento, algunos consejeros han expresado su satisfacci¨®n con un ¡°ha ido todo bien¡±.

Tampoco ha superado el examen el banco irland¨¦s Allied Irish Banks, con una calificaci¨®n del 4,31% de capital una vez se estresan los balances para ver cu¨¢l ser¨ªa el efecto de una recesi¨®n. La nota de corte est¨¢ en 5,5% de ratio de capital, aunque, seg¨²n el supervisor, el objetivo del examen no es identificar d¨¦ficits de capital que requieran recapitalizaciones "inmediatas", como suced¨ªa durante la crisis, sino "evaluar las vulnerabilidades que puedan persistir y comprender el impacto de una hipot¨¦tica din¨¢mica de mercado adversa sobre los bancos".

La debilidad del Monte dei Paschi di Siena (MPS), tercer banco italiano y el m¨¢s antiguo del mundo, ha sido uno de los puntos destacados del examen junto con el estado de salud de las grandes entidades alemanas, el Deutsche Bank y el Commerzbank, que han superado con cierto margen el test con una calificaci¨®n de 7,8% y 7,4% respectivamente.

El resto de entidades han superado el examen. Bank of Ireland ha obtenido un registro de capital del 6,15%. Societ¨¦ Generale (7,5%) y Barclays (7,3%). Incluso el italiano Unicredit, sobre el que se vert¨ªan algunas dudas, ha logrado pasar con holgura la prueba (7,1%).

Deutsche Bank, que en 2015 sufri¨® una p¨¦rdida r¨¦cord de casi 6.800 millones de euros, afronta ahora el reto de convencer a los inversores de que cuenta con suficiente liquidez. Para ello ha superado con margen el an¨¢lisis de la EBA (7,8).

La EBA ha evaluado en total a 51 entidades de 15 pa¨ªses de la Uni¨®n Europea, 37 de ellas de la zona euro, con un m¨ªnimo de 30.000 millones de euros en activos. El organismo con sede en Londres no prev¨¦ divulgar una cifra conjunta del d¨¦ficit de capitalizaci¨®n de la banca europea, como en otras ocasiones, pues parte de la base de que el sector est¨¢ bien capitalizado.

Alemania es el pa¨ªs con m¨¢s bancos que se han sometido al escrutinio de la EBA (10), incluidos el Deutsche Bank y Commerzbank, seguido de Espa?a (6) y Francia (6), mientras que Italia cuenta con cinco entidades analizadas, y Holanda, Reino Unido y Suecia, cuatro cada uno.