El Santander gan¨® 5.077 millones hasta septiembre, un 10% m¨¢s

El Banco Santander? gan¨® 5.077 millones de euros en los primeros nueve meses, un 10% m¨¢s que el mismo periodo del a?o anterior, tras destinar 515 millones a cargos extraordinarios, seg¨²n la entidad. Los ingresos del grupo subieron un 10% mientras que los gastos lo hicieron en un 7%. En ocho de los diez mercados principales tuvo incremento de ingresos.

La presidenta del banco, Ana Bot¨ªn, dijo en una nota: "Estamos muy contentos con los avances conseguidos desde que compramos Banco Popular en junio. Hemos ampliado el capital necesario, alcanzado un acuerdo para la venta de los activos inmobiliarios y recuperado m¨¢s de 10.000 millones de dep¨®sitos de clientes". La entidad inyect¨® 13.000 millones para frenar la fuga de dep¨®sitos, que alcanz¨® los 20.000 millones en total. El Santander compr¨® el Popular por un euro con una aportaci¨®n de recursos propios de 2.000 millones procedentes de los accionistas y parte de los bonistas que perdieron su inversi¨®n.

Bot¨ªn afirma tambi¨¦n que "cumpliremos todos nuestros objetivos comerciales y financieros, entre ellos, el de aumentar el beneficio por acci¨®n a doble d¨ªgito en 2018.¡±

En el tercer trimestre, el Grupo se apunt¨® "unos cargos no recurrentes de 300 millones de euros por la integraci¨®n del Popular (anunciados en el momento de la adquisici¨®n), de 85 millones de euros, principalmente por la integraci¨®n de la unidad minorista y de la banca de consumo en Alemania, y de 130 millones de euros por empresas participadas, activos intangibles y otros conceptos", dice el banco. Sin estas partidas extraordinarias, el beneficio ordinario hubiera sido de 5.592 millones, un 14% m¨¢s en euros constantes (es decir, excluyendo el impacto de los tipos de cambio).

Seg¨²n explica la entidad, en Espa?a, sin contar el Popular, el beneficio atribuido aument¨® un 61%, hasta 914 millones, por el efecto de un cargo neto extraordinario de 216 millones de euros sin el que la ganancia hubiera crecido un 16%.

En cuanto al Popular, la entidad gener¨® una p¨¦rdida atribuida de 122 millones por el cargo no recurrente de 300 millones mencionado anteriormente registrado en el tercer trimestre para costes de integraci¨®n.

Entre junio y septiembre, el Grupo complet¨® una ampliaci¨®n de capital de 7.072 millones; acord¨® la venta del 51% de los activos inmobiliarios a Blackstone; inici¨® el cambio de marca, y abri¨® la red de cajeros del Santander a los clientes del Popular.

Asimismo, el bono de fidelizaci¨®n para clientes que compraron acciones del Popular entre el 26 de mayo y el 21 de junio de 2016 cuenta ya con una aceptaci¨®n de m¨¢s del 60 % del m¨¢ximo importe posible de la emisi¨®n.

Brasil y Reino Unido mandan

Como en ocasiones anteriores, la obtenci¨®n del beneficio ordinario se explica por la diversificaci¨®n geogr¨¢fica: en nueve de los 10 mercados principales gana m¨¢s; en donde no lo consigue es en Estados Unidos "por el impacto de los huracanes". Entre enero y septiembre, Europa aport¨® un 52% de los beneficios y Am¨¦rica, un 48%. Excluyendo las p¨¦rdidas por los inmuebles en Espa?a y sin contar con los gastos de los servicios centrales, la distribuci¨®n del beneficio por pa¨ªses es la siguiente: Brasil aport¨® el 26% de las ganancias, el Reino Unido un 16%, Espa?a el 15% (incluyendo el Popular que supone el 2%), Santander Consumer, la banca de consumo, el 13%, M¨¦xico el 7%, Chile el 6%, Estados Unidos el 5%, igual que Portugal, Argentina el 4% y Polonia el 3%.

La cartera crediticia tambi¨¦n refleja esta diversificaci¨®n, tanto geogr¨¢ficamente como por segmentos de negocio. Las hipotecas a hogares representan el 36% de la cartera, el consumo el 16%, el negocio de empresas el 15% y el de pymes el 9%, entre los principales.

En el tercer trimestre estanco, excluidos los cargos extraordinarios, el grupo obtuvo un beneficio de 1.976 millones de euros, un 17% m¨¢s (20% en euros constantes) que en el mismo periodo del a?o anterior. Con los extraordinarios, que incluyen costes de integraci¨®n del Popular ya anunciados, el beneficio atribuido es de 1.461 millones de euros, un 14% menos.

La ratio de capital CET1 fully loaded, el de m¨¢s calidad y que siguen los mercados, repunt¨® ocho puntos b¨¢sicos en el trimestre, al 10,80%. Excluyendo los extraordinarios, la ratio de capital habr¨ªa aumentado al 10,86%.

La ratio de morosidad cay¨® en 113 puntos b¨¢sicos en el ¨²ltimo trimestre, hasta el 4,24%, debido principalmente al acuerdo para vender 30.000 millones de activos inmobiliarios de Popular. Excluido Popular, la ratio de mora del Grupo cae al 3,51%.

Impacto de Catalu?a

En contra de lo que apunta el Gobierno, que apunta que la crisis en Catalu?a impactar¨¢ en la econom¨ªa, el Santander es m¨¢s optimista. ¡°El PIB mantiene una inercia fuerte. No prevemos cambios significativos. Ha pasado poco tiempo¡±, apunt¨® Jos¨¦ Antonio ?lvarez, consejero delegado. En cuanto a la captaci¨®n de pasivo procedente de otros bancos de origen catal¨¢n, ?lvarez admiti¨® que ¡°hemos atra¨ªdo 10.000 o 11.000 millones en dos meses, y en octubre a un ritmo m¨¢s r¨¢pido... seguimos creciendo. Ha habido afluencia de clientes a las oficinas¡±. El Santander ¡°no contempla la independencia¡± de Catalu?a y se?al¨® que en el caso de haber tenido la sede en Barcelona, ¡°probablemente hubi¨¦ramos hecho lo mismo que los competidores¡±.

En la rueda de prensa de presentaci¨®n de resultados, el consejero delegado, Jos¨¦ Antonio ?lvarez, coment¨® que el Santander ha devuelto 200 millones de las cl¨¢usulas suelo de las hipotecas del Popular. Sobre los ajustes de plantilla en los servicios centrales del Popular, ?lvarez adelant¨® que en las pr¨®ximas semanas empezar¨¢n las negociaciones con los sindicatos. El grupo ha perdido 70 millones con la unidad de inmuebles, donde aun tiene activos por casi 6.000 millones. Sobre la posibilidad de acabar con la marca Popular, dijo que ¡°el grupo va una sola marca en todo el mundo¡±.

"El tema de la integraci¨®n de sucursales requiere la previa integraci¨®n tecnol¨®gica, lo cual nos lleva al a?o 2019", ha recordado el consejero delegado. Los costes de reestructuraci¨®n por la integraci¨®n de Popular, cifrados en 1.300 millones antes de impuestos, equivalen a unos 900 millones con impuestos, es decir, 300 millones de euros en cada uno de los tres pr¨®ximos a?os (2017, 2018 y 2019), ha dicho Alvarez.

Las comisiones de los cajeros

El 'segundo espada' del banco ha explicado que la entidad se encuentra "analizando todo" lo que tiene que ver con acuerdos y 'joint ventures' de Popular con otros socios. "En algunos casos querremos comprar lo que es 'core' y venderemos lo que no consideremos necesario para el negocio", ha se?alado ?lvarez, insistiendo en que las decisiones se tomar¨¢n cuando se llegue a acuerdos con los socios.

En este sentido, el acuerdo para el uso de sus cajeros que Popular y Cr¨¦dit Mutuel tienen con ING, Alvarez ha se?alado que se est¨¢ negociando actualmente. "Estamos en conversaciones exploratorias sobre qu¨¦ podemos hacer con esa red de cajeros", ha a?adido.

En cuanto a WiZink, propiedad de V?rde Partners en un 51% y de Popular en un 49%, el segundo ejecutivo de Santander ha se?alado que alguna parte de la compa?¨ªa es 'core', como las tarjetas de d¨¦bito, mientras que otra parte no lo es y tiene menos inter¨¦s para el grupo.

Por otra parte, ?lvarez ha apuntado que la pol¨ªtica de dividendos de Santander, que contempla actualmente un 'scrip dividend' o dividendo flexible, la decide el consejo de administraci¨®n.

Seg¨²n ha dicho, Santander dedica un tercio de su beneficio a abonar esta retribuci¨®n, otro al negocio y otro a acumular capital. En cuanto el capital requerido se alcance, el tercio correspondiente a ello deber¨¢ dedicarse a una de las otras dos partidas, pero esto lo decidir¨¢ el

consejo.

Preguntado sobre el impacto de la nueva normativa europea MiFid II, Alvarez ha reconocido que "alg¨²n efecto tendr¨¢" sobre la cuenta de resultados de Santander, pero la entidad ya est¨¢ dedicada a la formaci¨®n de los asesores, como requiere la norma.