La banca mexicana congela la concesi¨®n de cr¨¦ditos ante el riesgo de insolvencias

La fuerte escalada que han experimentado los tipos de inter¨¦s en varios pa¨ªses de Am¨¦rica Latina ha provocado que la banca comercial haya comenzado a restringir la concesi¨®n de cr¨¦ditos. En M¨¦xico, ya se ha generalizado la adopci¨®n de medidas en ese sentido y algunas entidades han empezado a hacerlo en Brasil, Colombia y Venezuela y otros pa¨ªses del ¨¢rea. Se trata de evitar que las carteras vencidas, los impagados y la retracci¨®n inversora conduzcan progresivamente a la bancarrota, como ocurri¨® en M¨¦xico hace tres a?os.

Los altos intereses de los cr¨¦ditos, (el precio oficial del dinero es el 50,065%) retrae a los consumidores, que no pueden soportar sus precios. A su vez, los bancos exigen fuertes garant¨ªas para conceder pr¨¦stamos. Eso hace que se produzca un circuito cerrado y que, en la pr¨¢ctica, se reduzca a cero la concesi¨®n de cr¨¦ditos.En M¨¦xico, uno de los dos principales bancos nacionales, Bancomer, cancel¨® los cr¨¦ditos hipotecarios y al consumo "hasta nuevo aviso" y otras entidades punteras como el BBV-M¨¦xico, Banorte y Serfin, aplican medidas similares o han endurecido las concesiones de tal manera que, de hecho, significa una suspensi¨®n de cr¨¦ditos. Otro de los grandes, Banamex, oficialmente no ha cancelado los cr¨¦ditos, pero tampoco los concede.

Es previsible que en las pr¨®ximas semanas, las dem¨¢s instituciones crediticias ejecuten iguales medidas dada la incapacidad de la gran mayor¨ªa de los mexicanos para pagar los elevados intereses. Las adversas condiciones de mercado impuestas por las turbulencias externas y las carencias dom¨¦sticas para afrontarlas est¨¢n causando da?os considerables, y pueden contaminar la econom¨ªa real. El sistema bancario mexicano, todav¨ªa convaleciente del generalizado derrumbe de principios de 1995 y necesitado de m¨¢s capitalizaci¨®n, acusa con especial intensidad las penalidades y exhibe una vulnerabilidad preocupante.

"Los cr¨¦ditos concedidos se dan con extrema cautela, y son contados. Actuamos con much¨ªsimo cuidado para proteger al cliente y al banco", coment¨® ayer un portavoz del BBV-M¨¦xico. "Todos los bancos mexicanos est¨¢n con serias dificultades. Todos tienen un p¨¢nico terrible a que todos los pr¨¦stamos vayan a quedar en cartera vencida. Por eso se cuidan. Lo que sucedi¨® en 1995 es que hab¨ªa cr¨¦ditos al por mayor, concedidos sin cautelas". Otras fuentes afirman que en Venezuela, Colombia y Brasil (precio del dinero al 49,75%) tambi¨¦n restringen los pr¨¦stamos. Ayer, la agencia de calificaci¨®n Standard and Poor"s se?al¨® que la banca de M¨¦xico y la de Venezuela son las que presentan mayor riesgo en la regi¨®n. Otra agencia, Fitch IBCA rebaj¨® la calificaci¨®n de tres bancos venezolanos: Banco Venezolano de Cr¨¦dito, Banco del Caribe y Banco Exterior.

La devaluaci¨®n de 1994, a la que siguieron bancarrotas por carteras vencidas, oblig¨® al Gobierno a comprar esos pasivos para proteger a los ahorradores y evitar el colapso y el aumento del paro por quiebras empresariales. Destin¨® a aquel rescate 65.000 millones de d¨®lares (nueve billones de pesetas), que ahora pretende convertir en deuda p¨²blica. Seg¨²n la Comisi¨®n Nacional Bancaria y de Valores, el pasado trimestre, la banca concedi¨® 28.000 millones de pesos (406.000 millones de pesetas) en cr¨¦ditos al consumo, de los que 6.700 millones (97.150 millones de pesetas) est¨¢n vencidos.

Mientras el portavoz de la Secretar¨ªa (ministerio) de Hacienda, Marco Provencio, asegura que los tipos de inter¨¦s podr¨ªan alcanzar su techo en los pr¨®ximos d¨ªas, analistas privados consideran poco probable esta r¨¢pida evoluci¨®n a la baja debido al endurecimiento de la pol¨ªtica monetaria decidida por la administraci¨®n de Ernesto Zedillo y al aumento de la inflaci¨®n. El alza de los tipos y la inestabilidad,manifestada en una sostenida depreciaci¨®n del peso, han desalentado gravemente la inversi¨®n.

Intervenci¨®n

La semana pasada, el Banco de M¨¦xico intervino directamente, no lo hac¨ªa desde el 31 de diciembre de 1996, para neutralizar los ataques especulativos contra el peso, que en una sola jornada sufr¨ªa una ca¨ªda del 2%. Cerca de 500 millones de d¨®lares (72.000 millones de pesetas) salieron de las reservas de divisas y fueron absorbidos de inmediato por el mercado cambiario. Seg¨²n el analista Jos¨¦ Yuste, "la medicina actual es amarga. Las altas tasas de inter¨¦s llevar¨¢n a las peque?as y medianas empresas a posponer inversiones, en el mejor de los casos".El Gobierno, que sopesa la conveniencia de un cuarto ajuste presupuestario, no aplicar¨¢ medidas contra el capital especulativo a trav¨¦s de impuestos sobre los beneficios, pues considera que son contraproducentes. De momento, siguen abiertas las l¨ªneas de financiaci¨®n del FMI, pero el Ejecutivo no quiere usar este cauce de financiaci¨®n por considerar que el calendario de vencimientos de su deuda externa todav¨ªa es c¨®modo.