Sogecable fija entre 20 y 23,5 euros el precio de la acci¨®n en la OPV por el 25% de su capital

Sogecable ha fijado entre 20 y 23,5 euros (3.327,72 y 3.910,071 pesetas) la banda no vinculante del precio al que saldr¨¢n al mercado las acciones que representan el 25% de su capital. Ello supone que el valor total de la compa?¨ªa en Bolsa estar¨ªa entre 1.940,4 millones de euros (322.868 millones de pesetas) y 2.280,05 millones de euros (379.370 millones de pesetas). La operaci¨®n, cuyo folleto informativo ya ha sido verificado por la Comisi¨®n de Valores, prev¨¦ fijar el precio definitivo de la acci¨®n el 19 de julio. El primer d¨ªa de cotizaci¨®n ser¨¢, con toda probabilidad, el 21 de julio.

"Esta colocaci¨®n es la consecuencia del trabajo que a lo largo de diez a?os hemos realizado en la compa?¨ªa". Con estas palabras, el presidente de Sogecable y del Grupo PRISA, Jes¨²s de Polanco, daba ayer el banderazo de salida a la primera colocaci¨®n en Bolsa de una empresa espa?ola de medios de comunicaci¨®n. Sogecable pondr¨¢ en el mercado el 25% de su capital, mediante una ampliaci¨®n de capital y una simult¨¢nea oferta p¨²blica de venta de acciones (OPV). En el acto de presentaci¨®n de la colocaci¨®n, que tuvo lugar en la Bolsa de Madrid, el consejero delegado del grupo, Javier D¨ªez de Polanco, explic¨® que se ha fijado una banda de entre 20 y 23,5 euros (3.327,72 y 3.910,071 pesetas) como precio para los t¨ªtulos que saldr¨¢n a Bolsa. La OPV est¨¢ dividida en tres tramos: el minorista nacional (15%), institucional nacional (25%) e institucional internacional (60%). Dentro del tramo minorista habr¨¢ una parte, un m¨¢ximo de 300.000 acciones, destinada a los trabajadores del grupo, con un 3% de descuento inicial sobre el precio de salida.

El calendario del tramo minorista fija el periodo de formulaci¨®n de mandatos de compra entre los d¨ªas 5 y 9 de julio, y un plazo de revocaci¨®n de dichos mandatos entre el 5 y el 15 de julio. El importe m¨ªnimo de los mandatos de compra se ha fijado en 200.000 pesetas (1.202,02 euros), en tanto que el m¨¢ximo se ha colocado en diez millones de pesetas (60.101,21 euros). El precio m¨¢ximo se fijar¨¢ el 9 de julio, en tanto que el definitivo se conocer¨¢ el 19 de julio. Sogecable prev¨¦ que el primer d¨ªa de cotizaci¨®n ser¨¢ el 21 de julio, aunque en el folleto informativo se deja abierta la posibilidad de que sea un d¨ªa despu¨¦s.

Javier D¨ªez de Polanco se?al¨® que los fondos obtenidos de la ampliaci¨®n de capital, que estar¨¢n entre 23.000 y 25.000 millones de pesetas, se destinar¨¢n a reforzar la pol¨ªtica comercial y a renegociar pr¨¦stamos para aliviar la carga financiera. El consejero delegado de Sogecable anunci¨® que el grupo entrar¨¢ en rentabilidad el a?o pr¨®ximo y que los beneficios aumentar¨¢n notablemente el siguiente ejercicio. En cuanto a 1999, explic¨® que lo presupuestado eran unas p¨¦rdidas de 5.600 millones de pesetas, pero que las expectativas han mejorado y que la previsi¨®n actual es de unos n¨²meros rojos de 2.360 millones. A?adi¨® que Sogecable no repartir¨¢ dividendo en los pr¨®ximos tres a?os.

D¨ªez de Polanco resalt¨® que el folleto incluye un acuerdo y un compromiso de gesti¨®n entre los dos principales accionistas de Sogecable, PRISA y Canal + Francia. Todos los accionistas venden casi proporcionalmente a su presencia en el capital de Sogecable. La excepci¨®n es el grupo Eventos, que vende algo m¨¢s y pasa del 7,89% al 3,95%. Los accionistas han suscrito un acuerdo en virtud del cual se comprometen a no vender t¨ªtulos de la sociedad en un plazo de 180 d¨ªas.