Lloyds TSB ofrece 5,2 billones de pesetas por el control de Abbey

sDespu¨¦s de dos meses y medio de escarceos, el grupo brit¨¢nico Lloyds TSB ha realizado su primera propuesta formal de adquisici¨®n de Abbey National, valorada en 19.800 millones de libras (unos 5.2 billones de pesetas). Las condiciones de Lloyds son similares a las que avanz¨® en noviembre y que fueron rechazadas por insuficientes por Abbey, por lo que se espera una oferta m¨¢s generosa. Esta absorci¨®n crear¨ªa una entidad l¨ªder en activos y clientes en el Reino Unido.

Lloyds, el tercer mayor banco del Reino Unido por volumen de activos, ha movido ficha para intentar frustrar el proyecto de fusi¨®n iniciado por Abbey National y Banco de Escocia el pasado noviembre. Si consigue su objetivo, crear¨ªa una entidad l¨ªder, pero deber¨ªa prescindir de 9.000 puestos de trabajo, sobre una plantilla de cien mil, y de unas 600 sucursales, de las 3.000 que suman actualmente. Estos recortes est¨¢n previstos en un horizonte de dos a?os. 'Esta propuesta no es buena para los empleados ni para los clientes y s¨®lo beneficia a los inversores de la City', critic¨® Liane Groves, del sindicato de la banca.

Lloyds se dirige al consejo administrativo y a los accionistas de Abbey National con una propuesta formal de adquisici¨®n, de 5,2 billones de pesetas, estructurada en t¨¦rminos iguales a la oferta rechazada el pasado diciembre por el equipo directivo de la quinta entidad brit¨¢nica. La propuesta est¨¢ condicionada al apoyo del consejo y al visto bueno de las autoridades brit¨¢nicas en materia de competencia. Abbey se comprometi¨® ayer a estudiar los t¨¦rminos de la aproximaci¨®n, pero indic¨® que el Banco de Escocia sigue siendo el 'socio preferido'.

Respaldo mayoritario

La propuesta ofrece 1,5 millones de sus acciones m¨¢s 260 peniques en met¨¢lico (unos 685 pesetas) por cada acci¨®n de Abbey. No descarta una OPA hostil, pero aspira ganar el respaldo de la junta para explorar conjuntamente sinergias de costes y beneficios adicionales que Lloyds calcula, seg¨²n indic¨® ayer, en torno a los 950 millones de libras (250.000 millones de pesetas) para el a?o 2005. En las estimaciones, el cap¨ªtulo de recorte de costes supera los 170.000 millones de pesetas.

El sindicato presiona al Gobierno laborista para que remita a la Comisi¨®n de la Competencia la propuesta de Lloyds que estudia la Oficina del Comercio Justo (Office of Fair Trade). En cuesti¨®n est¨¢ la creaci¨®n del l¨ªder brit¨¢nico en cuanto a activos y clientes en el Reino Unido. Con Abbey, Lloyds controlar¨ªa el 28% de las cuentas corrientes y dominaria, con un 22%, el sector de pr¨¦stamos hipotecarios.La posible alianza entre Abbey y Banco de Escocia, que se plantea como una operaci¨®n entre iguales, cuenta con menos obst¨¢culos de la competencia porque tendr¨ªa s¨®lo un 6,8% de las cuentas corrientes y se mantendr¨ªa por debajo de Halifax en el sector hipotecario.

Lloyds se enfrenta a una dura y prolongada batalla en su intento decisivo por frustar la alianza entre Abbey y el Banco de Escocia.