Codiciadas jubilaciones
Entidades financieras y aseguradoras incrementan sus ofertas en planes de pensiones de cara al cierre del ejercicio
Si usted es titular de un plan de pensiones, de un plan de previsi¨®n asegurado o de un plan de ahorro sistem¨¢tico o se est¨¢ planteando serlo, est¨¢ de enhorabuena. Una gran parte de las entidades financieras y las aseguradoras le ofrecer¨¢n hasta final de a?o lo que sea menester por hacerse con su dinero. Ejemplos hay muchos: Ibercaja promete el abono en efectivo de un 12% TAE durante un mes por el valor de las aportaciones (siempre superiores a 6.000 euros) a cualquiera de sus planes de pensiones y toda una bater¨ªa de regalos para el hogar o el autom¨®vil.
O Caja Madrid que anuncia que los clientes que realicen aportaciones y/o movilizaciones netas a los planes de pensiones gestionados por su grupo, si ¨¦stas superan los 20.000 euros, recibir¨¢n una bonificaci¨®n en met¨¢lico equivalente al 8,25% TAE y que, adem¨¢s, se les dejar¨¢ contratar el Dep¨®sito Futuro 6x6, una imposici¨®n a seis meses que ofrece una retribuci¨®n del 6%.
Elegir c¨®mo, por cu¨¢nto y con qui¨¦n se ha de ahorrar para complementar la jubilaci¨®n futura no es una decisi¨®n que deba tomarse con precipitaci¨®n
Los planes tienen rendimientos dispares: en los ¨²ltimos 12 meses, los de renta variable han ganado un 11,6% y los de renta fija tan s¨®lo un 0,81%
En la 'campa?a navide?a' han entrado en juego los PIAS, planes individuales de ahorro sistem¨¢tico, con rendimientos por encima del 5,5%
O VidaCaixa, que permitir¨¢ a los clientes que contraten dos de sus nuevos planes (PlanCaixa 7 Plus y PlanCaixa Invest 18) escoger entre obtener un 7% TAE abonado en cuenta corriente o bien realizar una imposici¨®n a plazo fijo en un dep¨®sito a un a?o, con un 7% de inter¨¦s nominal anual.
O Unicaja, que ha creado el Programa de Ventajas Uniplan que, entre otras, recoge el abono del 2% por traspasos recibidos desde otras entidades que sumen m¨¢s de 3.000 euros, todo ello complementado con un pr¨¦stamo a un a?o para realizar aportaciones extraordinarias a planes de pensiones hasta 6.000 euros al 0% de inter¨¦s y sin comisiones.
O Activo Bank, que incentiva a sus futuros clientes con el 10% anual en todas las aportaciones o traspasos que se realicen hasta el 31 de diciembre y una tarjeta regalo de El Corte Ingl¨¦s de 100 euros a aquellos que presenten uno nuevo. O... otras muchas m¨¢s.
Rentabilidad adicional
Podr¨ªa parecer bajo este abrumador panorama de ofertas que son dif¨ªciles de no aceptar. Y... sin embargo, la cuesti¨®n no es exactamente as¨ª, entre otras razones porque los regalos, premios, incentivos..., que ahora con tanta profusi¨®n se ofrecen, generan una rentabilidad adicional m¨ªnima que ha de repartirse a lo largo de toda la vida del plan de pensiones.
Elegir c¨®mo, por cu¨¢nto y con qui¨¦n se ha de ahorrar a largo plazo para tratar de acumular el capital suficiente con el que complementar la jubilaci¨®n futura no es una decisi¨®n que deba tomarse en estos dos meses que quedan para terminar el a?o pese al gancho fiscal. Puede hacerse en estos d¨ªas pero tambi¨¦n en enero, marzo, junio o septiembre. Realmente es importante plantearse la necesidad de ahorrar para prevenir el futuro -los importes de las pensiones p¨²blicas son, en muchos casos, inferiores a los ¨²ltimos salarios- y, de rebote, tambi¨¦n lo es pensar el producto de previsi¨®n que mejor se adapte a las necesidades de cada uno y, entre todos los que cumplen esa primera condici¨®n, de elegir, a ser posible, uno de los m¨¢s rentables.
Los planes de pensiones individuales tambi¨¦n llamados privados son, por definici¨®n, productos de ahorro a largo plazo -son il¨ªquidos, es decir, no se pueden hacer efectivos hasta el momento de la jubilaci¨®n o en caso de paro de larga duraci¨®n, enfermedad grave, incapacidad... y que tratan de generar un capital o una renta suficiente en el futuro. Los hay de muchos tipos: m¨¢s o menos conservadores o con mayor o menor exposici¨®n al riesgo.
En Espa?a se comercializan m¨¢s de 1.000 repartidos en seis grandes categor¨ªas: de renta fija a corto plazo, de renta fija a largo plazo, de renta fija mixta, de renta variable mixta, de renta variable o garantizados. Salvo estos ¨²ltimos (y ¨¦stos s¨®lo en periodos determinados) no aseguran un determinado nivel de rentabilidad. Cada d¨ªa, los activos que componen su cartera se valoran a precio de mercado y as¨ª se obtiene lo que se conoce como su valor liquidativo. En los ¨²ltimos doce meses, de octubre de 2006 a octubre de 2007, su rendimiento interanual promedio ha sido del 4,8% aunque las diferencias entre unas y otras categor¨ªas de inversi¨®n son llamativas. Basta se?alar que mientras los part¨ªcipes de planes de renta variable, de media, han ganando en este periodo un 11,61%; los de renta fija, tan s¨®lo un 0,81%. Si estas distancias pueden llegar a considerarse normales, pues los activos en los que invierten unos y otros planes son radicalmente distintos, no puede, sin embargo, aplicarse tal calificativo cuando las diferencias son muy significativas entre planes de la misma categor¨ªa de inversi¨®n.
Rendimientos dispares
Entre el m¨¢s rentable y el menos, en los ¨²ltimos doce meses de los fondos de renta fija a corto plazo hay m¨¢s de 4,6 puntos porcentuales de diferencia; en el grupo de renta variable, el agujero es superior a los 50 puntos porcentuales. As¨ª es en el corto plazo y, de forma m¨¢s gravosa, en el medio y largo plazo: se puede comprobar que en plazos de cinco a?os, dentro del mismo grupo hay planes que generan rendimientos anuales superiores al 20% y otros que no llegan ni al 1% anual o que en periodos de diez a?os, las distancias de rentabilidad anual se acercan al 18%. ?Hay regalo, incentivo, premio... que compense estas diferencias? Realmente, no; y de ah¨ª la importancia de seleccionar objetivamente, de analizar los distintos historiales de rendimientos y comisiones (que tambi¨¦n influyen en los resultados finales) y tomar posiciones, en funci¨®n del mayor o menor riesgo que se desee asumir, en aquellos que presenten mayores garant¨ªas de estabilidad (v¨¦ase cuadro).
Las ventajas fiscales de los planes de pensiones -el l¨ªmite general de aportaciones es de 10.000 euros anuales (12.500 para contribuyentes con m¨¢s de 50 a?os) siempre que no se supere el 30% de la suma de los rendimientos netos del trabajo y actividades econ¨®micas (50% para contribuyentes de m¨¢s de 50 a?os)- son evidentes a corto plazo: por cada 1.000 euros que se destine a estos productos, los particulares podr¨¢n ahorrarse entre 24 euros y 43 euros en funci¨®n de su situaci¨®n fiscal pues directamente reducen la base imponible del IRPF.
Pero estas ventajas son iguales para todos los planes de pensiones, sin distinci¨®n alguna en funci¨®n de su rentabilidad.
Estos mismos incentivos fiscales y l¨ªmites de aportaci¨®n se aplican a los Planes de Previsi¨®n Asegurados y, por tanto, a la hora de elegir uno de todos los que se comercializan tampoco deber¨ªa ser un criterio relevante. Los PPA son seguros de vida, diferencia b¨¢sica respecto a un plan de pensiones. En un PPA existe una garant¨ªa m¨ªnima de tipo de inter¨¦s que se percibir¨¢ a lo largo de toda la vida del producto (en torno al 3% en la actualidad), que las entidades pueden completar con rendimientos adicionales, en funci¨®n de los resultados que obtengan.
Por diversos motivos, los PPA no han conseguido despegar: a 30 de septiembre, seg¨²n los ¨²ltimos datos de Unespa, el n¨²mero de asegurados era de poco m¨¢s de 155.000 que acumulaban unas provisiones t¨¦cnicas (ahorro gestionado) de 814 millones de euros.
En esta ¨²ltima campa?a navide?a, a la caza del dinero de la jubilaci¨®n, ha entrado en juego un nuevo actor: son los PIAS o planes individuales de ahorro sistem¨¢tico. Est¨¢n en plena promoci¨®n, no s¨®lo con regalos varios, sino con ofertas relativamente atractivas con rendimientos, aunque sean s¨®lo temporales, por encima, en muchos casos, del 5,5%.
Los PIAS son seguros individuales de vida en los que el contratante, asegurado y beneficiario es el mismo particular y se configuran para constituir con los recursos aportados una renta vitalicia asegurada. Por ley, las aportaciones a estos planes (que no son incompatibles con las que se puedan llevar a cabo en cualquier otro instrumento financiero de previsi¨®n social, tipo planes de pensiones, planes de previsi¨®n asegurada...) pueden tener un importe anual m¨¢ximo de 8.000 euros. Se puede llegar a acumular en ellos hasta 240.000 euros. Las aportaciones que se hagan a los PIAS no reducen la base imponible en el IRPF (principal diferencia con los planes de pensiones) y tampoco, por tanto, la carga tributaria anual. A cambio, siempre y cuando hayan pasado diez a?os desde la primera aportaci¨®n y siempre y cuando se constituya una renta vitalicia todos los rendimientos que se obtengan durante el periodo de acumulaci¨®n/ahorro y hasta que las rentas empiecen a cobrarse estar¨¢n exentos de tributaci¨®n. No se pagar¨¢n impuestos por las plusval¨ªas obtenidas, aunque s¨ª por el capital.
Los diez a?os de los que habla la norma son una condici¨®n necesaria y de m¨ªnimos para gozar de este especial tratamiento tributario pero no son de obligado cumplimiento. Por un lado, porque la ley no obliga a tener que recuperar el ahorro acumulado en el PIAS en el plazo de una d¨¦cada; de hecho, se puede extender ¨¦ste tanto como se desee. Por otro, porque los PIAS son totalmente l¨ªquidos, es decir, los particulares pueden recuperar el ahorro en ellos depositado cuando lo deseen sin que exista ning¨²n tipo de restricci¨®n legal. Si optan por esta v¨ªa para recuperar su dinero pagar¨¢n por los rendimientos obtenidos un tipo fijo del 18%.
Con derecho a 'divorcio'
Suscribir un plan de pensiones individual (PPI), un plan de previsi¨®n asegurado (PPA) o un plan individual de ahorro sistem¨¢tico (PIAS) no significa casarse con ¨¦l de por vida. Resignarse, porque ya se han obtenido las ventajas fiscales deseadas (caso de PPI o PPA) en la suscripci¨®n o porque se conseguir¨¢n en el futuro (PIAS), y dejar pasar la oportunidad de contar con un complemento para la jubilaci¨®n m¨¢s elevado es una mala opci¨®n.
El divorcio express existe, est¨¢ perfectamente regulado y es relativamente sencillo de tramitar para todos estos productos de ahorro a largo plazo, aunque pudiera parecer que no dado que, seg¨²n los ¨²ltimos datos oficiales, en el caso, por ejemplo, de los planes de pensiones tan s¨®lo se mueve el 15% de su patrimonio.
El capital que se tenga en un plan de pensiones individual se puede traspasar a otro plan de pensiones o (a partir del pr¨®ximo 1 de enero) a un plan de previsi¨®n asegurado. El dinero que se mantenga en un plan de previsi¨®n asegurado puede ir a otro PPA que ofrezca mejores condiciones o tambi¨¦n a un plan de pensiones individual. En ning¨²n caso, el dinero acumulado en cualquiera de estos dos productos financieros puede traspasarse a un plan de ahorro sistem¨¢tico por una raz¨®n simple: el tratamiento fiscal de unos y otro es diferente dado que los dos primeros ofrecen ventajas en la suscripci¨®n y no en el rescate, mientras que el PIAS s¨®lo las da cuando se recupera el dinero siempre que se cumplan determinados requisitos. El capital depositado en un PIAS s¨®lo puede moverse hacia otro PIAS.
Pasos a seguir
Los pasos para traspasar un plan de pensiones (o cualquiera de los otros dos productos mencionados) pueden resumirse en tres. En primer lugar, el part¨ªcipe, beneficiario o asegurado, debe acudir a la entidad gestora de destino (donde desea colocar su ahorro), para iniciar el procedimiento de traspaso a dicha entidad para que realice, en su nombre y ante la entidad gestora de origen (donde actualmente mantiene su dinero), todos los tr¨¢mites de dicho proceso. La gestora de destino identificar¨¢ al part¨ªcipe o su representante para ordenar el traspaso.
En segundo lugar, la gestora de destino comunicar¨¢ a la entidad de origen la iniciaci¨®n del traspaso y todos los datos establecidos. En ning¨²n caso, las entidades podr¨¢n aplicar gastos o penalizaciones por aplicar estas movilizaciones. Por ¨²ltimo, la gestora de origen proceder¨¢ al traspaso de la informaci¨®n financiera y fiscal de los derechos consolidados o econ¨®micos.
Tu suscripci¨®n se est¨¢ usando en otro dispositivo
?Quieres a?adir otro usuario a tu suscripci¨®n?
Si contin¨²as leyendo en este dispositivo, no se podr¨¢ leer en el otro.
FlechaTu suscripci¨®n se est¨¢ usando en otro dispositivo y solo puedes acceder a EL PA?S desde un dispositivo a la vez.
Si quieres compartir tu cuenta, cambia tu suscripci¨®n a la modalidad Premium, as¨ª podr¨¢s a?adir otro usuario. Cada uno acceder¨¢ con su propia cuenta de email, lo que os permitir¨¢ personalizar vuestra experiencia en EL PA?S.
En el caso de no saber qui¨¦n est¨¢ usando tu cuenta, te recomendamos cambiar tu contrase?a aqu¨ª.
Si decides continuar compartiendo tu cuenta, este mensaje se mostrar¨¢ en tu dispositivo y en el de la otra persona que est¨¢ usando tu cuenta de forma indefinida, afectando a tu experiencia de lectura. Puedes consultar aqu¨ª los t¨¦rminos y condiciones de la suscripci¨®n digital.
