Sanofi ofrece 54.500 millones por Aventis

El grupo franc¨¦s Sanofi-Synth¨¦labo formaliz¨® hoy su propuesta de fusi¨®n amistosa sobre Aventis para crear el tercer grupo mundial y l¨ªder europeo de la farmacia, con una oferta que valora la compa?¨ªa franco-alemana en unos 54.500 millones de euros. Pagar¨¢ 68,93 euros por acci¨®n, un 14% m¨¢s que en su oferta inicial anunciada a finales de enero pasado, y rechazada entonces como hostil.

El acuerdo se ha logrado despu¨¦s de las insistentes presiones del Gobierno franc¨¦s, que intervino para evitar que Aventis pasara bajo el control de un grupo extranjero, en concreto el suizo Novartis, que hab¨ªa manifestado su inter¨¦s. De acuerdo con la propuesta de Sanofi que dar¨¢ lugar al grupo Sanofi-Aventis, los accionistas de la franco-alemana podr¨¢n escoger entre tres opciones. La principal es mixta y comprende cinco acciones de Sanofi y 120 euros en efectivo por cada seis t¨ªtulos Aventis. Las otras prev¨¦n 1,1739 acciones Sanofi por cada una de Aventis ¨® 68,93 euros por cada t¨ªtulo de esta ¨²ltima.

El proyecto de fusi¨®n, que cuenta con el apoyo un¨¢nime de la direcci¨®n de Sanofi, el de sus dos principales accionistas -la petrolera Total y el grupo de cosm¨¦ticos L'Or¨¦al- y el visto bueno del consejo de vigilancia de Aventis, se consumar¨¢ a condici¨®n de que se aporten acciones que representen m¨¢s del 50% del capital y de los derechos de voto de la compa?¨ªa franco-alemana. Los accionistas de Sanofi tendr¨¢n oportunidad de confirmar la operaci¨®n durante una asamblea extraordinaria convocada para el pr¨®ximo 24 de mayo.

Sanofi destac¨® en un comunicado que su nueva oferta ofrece "una prima muy atractiva a los accionistas de Aventis" y que generar¨¢ "inmediatamente" beneficios para sus propios accionistas. Tambi¨¦n indic¨® que en el equipo directivo del futuro grupo fusionado, que estar¨¢ presidido por su actual n¨²mero uno, Jean-Francois Dehecq, habr¨¢ el mismo n¨²mero de miembros procedentes de cada empresa, y se respetar¨¢ la cultura de cada empresa.

El grupo tendr¨¢ "una fuerte presencia en Francia y en Alemania", indic¨® Sanofi.

Una forma de tratar de atenuar las suspicacias que ha generado la operaci¨®n en Alemania por el intervencionismo del Ejecutivo franc¨¦s para evitar que Novartis pudiera hacerse con el control de Aventis y romper el proyecto de poner en pie un gigante franc¨¦s. El primer ministro galo, Jean-Pierre Raffarin, se apresur¨® anoche -antes incluso del anuncio oficial de la operaci¨®n por parte de las empresas- a felicitarse por el acuerdo porque "una fusi¨®n entre Aventis y Sanofi permite preservar los centros de decisi¨®n y los empleos en Francia y en Europa y corresponde as¨ª a un inter¨¦s estrat¨¦gico".