Habitat refinancia su deuda tres a?os despu¨¦s de salir del concurso

Habitat fue una de las primeras inmobiliarias que sucumbieron a la crisis del ladrillo, pero luch¨® para demostrar que hay vida despu¨¦s del concurso de acreedores. Casi tres a?os despu¨¦s de zafarse de la tutela judicial, la inmobiliaria que preside Bruno Figueras ha acudido a la banca acreedora para renegociar su deuda, que asciende a cerca de 1.600 millones (1.000 millones si se excluye la parte sujeta a pr¨¦stamos participativos). Seg¨²n fuentes conocedoras de las negociaciones, la empresa ha pedido al sindicato bancario devolver solo el 1,5% de esa cantidad en los pr¨®ximos tres a?os ¡ªen lugar del 24% previsto en el convenio¡ª y abonar casi todo el pr¨¦stamo entre 2016 y 2018, adem¨¢s de renegociar varios derivados pendientes de pago.

La inmobiliaria catalana fue la primera firma del sector en tener que pedir ¨¢rnica a la banca. La crisis puso patas arriba la operaci¨®n que la encumbr¨® hasta la quinta posici¨®n de las promotoras: la adquisici¨®n de Ferrovial Inmobiliaria. Habitat, que de golpe hab¨ªa aumentado su tama?o en 5,5 veces, se libr¨® del concurso a comienzos de 2008, cuando los Gobiernos central y catal¨¢n intercedieron ante la banca extranjera para lograr la primera gran refinanciaci¨®n a una inmobiliaria. A finales de ese a?o, la empresa acudi¨® al juez con un pasivo de 2.300 millones para abrir el segundo mayor concurso de acreedores de Espa?a.

Dos a?os despu¨¦s, en 2010, Habitat, que ha declinado hacer comentarios a este diario, sal¨ªa del juzgado con un convenio que fijaba que las 40 entidades acreedoras aceptaban una quita del 20% sobre una deuda de 2.000 millones y una conversi¨®n de otro 30% (600 millones) a pr¨¦stamos participativos en 2018 a cambio de cobrar el resto en ocho a?os. El plan tambi¨¦n contemplaba que hasta 2012 se abonar¨ªa el 0,5% de la deuda cada a?o para luego elevar ese importe progresivamente hasta 2018. Este a?o la empresa deb¨ªa retornar el 2% del capital. Fuentes cercanas a la empresa explican que, sin embargo, la crisis ha hecho imposible cumplir con el plan de negocio. En previsi¨®n de otro a?o negro, la inmobiliaria ha pedido a los bancos una novaci¨®n, es decir, cambiar la estructura de la devoluci¨®n de la deuda para concentrarla en los tres ¨²ltimos a?os. De este modo, entre 2013 y 2015 solo abonar¨ªa el 0,5% cada a?o; y entre 2016 y 2018, el 32,5% del capital en cada uno de esos ejercicios.

Al mismo tiempo, tambi¨¦n ha pedido renegociar los derivados que ten¨ªa con las entidades ¡ªascend¨ªan a unos 30 millones¡ª porque la promotora tampoco puede afrontarlos. Habitat ha propuesto abonar la mitad en efectivo y la otra mitad con locales. Fuentes cercanas a las negociaciones, la mayor¨ªa de las entidades, no ven con malos ojos este acuerdo.