Pensiones en campa?a

No es porque s¨ª. Las entidades concentran sus campa?as de venta de planes de pensiones en los ¨²ltimos meses del a?o por dos razones: por un lado, porque los datos dicen que entre los meses de octubre y diciembre se producen el 62% de las nuevas suscripciones; por otro, porque es ¨¦sta una ¨¦poca propicia para agitar el fantasma de los impuestos y recordar que las aportaciones a los planes de pensiones reducen lo que habr¨¢ que pagar a Hacienda por los ingresos de este ejercicio en la pr¨®xima declaraci¨®n de renta. Los "ganchos" para atraer clientela son de lo m¨¢s variopinto, aunque pocos hablan de lo importante: la rentabilidad que ofrecen.

A partir del 1 de enero, con el nuevo IRPF, se podr¨¢n destinar 10.000 euros anuales a las aportaciones a fondos y planes de pensiones

Cien euros invertidos en el plan de pensiones m¨¢s rentable se han convertido, en 12 meses y con datos de octubre, en algo m¨¢s de 145 euros

"Disfrute ahora de un paraguas unisex Balenciaga si suscribe por primera vez un Plan Ibercaja Pensiones con una aportaci¨®n m¨ªnima de 300 euros y una aportaci¨®n m¨ªnima mensual de 30 euros. La plancha de asar ser¨¢ para los clientes cuyas aportaciones sean iguales o superiores a 6.000 euros, y el DVD grabador para quienes traspasen desde otro fondo de pensiones al nuestro m¨¢s de 18.000 euros".

"Si realiza una aportaci¨®n inicial m¨ªnima de 150 euros m¨¢s una aportaci¨®n peri¨®dica mensual de al menos 50 euros, o bien una aportaci¨®n ¨²nica de 750 euros, le damos un Punto Caja Espa?a por cada euro aportado. Si al cierre del a?o el capital acumulado en nuestros planes supera los 30.000 euros, aportaremos a su nuevo Plan Fidelis hasta un 2% de los mismos y tambi¨¦n daremos un Punto Caja Espa?a por cada euro aportado en 2006".

"Ahora, nuestros mejores clientes (BSCH), aquellos que tienen un plan de pensiones con aportaciones anuales superiores a 600 euros, dejar¨¢n de pagar comisiones de servicio".

"Realice su aportaci¨®n a cualquiera de los planes de pensiones que Openbank le ofrece y consiga una bonificaci¨®n del 10%, que se calcular¨¢ aplicando sobre las cantidades aportadas/traspasadas un inter¨¦s anual del 10% por el n¨²mero de d¨ªas transcurridos desde el momento en que se reciba la aportaci¨®n/traspaso hasta el 2 de enero de 2007. Abono m¨¢ximo por cliente: 6.000 euros".

Y un jam¨®n

"Le abonamos el 1% del importe que traspase desde planes de pensiones o EPSV depositados en otras entidades a Bankinter siempre que lo haga antes del 31 de diciembre. El importe m¨ªnimo del traspaso debe ser de 2.500 euros y el plazo m¨ªnimo de permanencia del dinero en el plan de pensiones o EPSV debe ser de 12 meses".

"Le damos un 8% TAE sobre las cantidades traspasadas o nuevas aportaciones que realice a sus planes de pensiones Uno-e hasta el 1 de febrero de 2007".

"Si realiza un traspaso superior a 10.000 euros podr¨¢ elegir entre una deliciosa paletilla ib¨¦rica de bellota Cinco Jotas o una tarjeta de regalo de El Corte Ingl¨¦s por valor de 100 euros. Si hace sus aportaciones en noviembre se le pagar¨¢ un inter¨¦s del 11% anual hasta el 31 de diciembre. Por muy tarde que realice su aportaci¨®n o traspaso, en ActivoBank siempre le abonaremos un m¨ªnimo del 1%".

Y as¨ª hasta casi cubrir el abanico de casi todas las entidades. Pocas hay que no participan de esta moda de vender m¨¢s que un producto financiero de ahorro a largo plazo destinado a complementar la jubilaci¨®n un regalo, en efectivo o en especie. Presentes que, sin embargo, suponen una rentabilidad adicional m¨ªnima, pues no hay que olvidar que las bonificaciones que tanto se utilizan como reclamo han de repartirse a lo largo de toda la vida del plan de pensiones.

Cada 100 euros invertidos en el plan de pensiones m¨¢s rentable de los ¨²ltimos 12 meses se hab¨ªan convertido el pasado 31 de octubre en algo m¨¢s de 145 euros. Esos mismos 100 euros colocados en el plan menos rentable sumaban cerca de 95 euros.

El quid de la cuesti¨®n

Cada 100 euros destinado en los ¨²ltimos tres a?os en el plan de pensiones m¨¢s rentable en ese periodo son ya poco menos de 227 euros. En el menos, ni siquiera preservan el capital. Es ¨¦ste, a decir de los expertos, el quid de la cuesti¨®n.

Los part¨ªcipes deben a la hora de elegir su plan de pensiones analizar los distintos historiales de rendimientos y tomar posiciones, en funci¨®n de su mayor o menor aversi¨®n al riesgo, en aquellos productos que presenten mayores garant¨ªas de estabilidad.

Otra cuesti¨®n a tener en cuenta son las distintas comisiones que incorporan estos productos. Si dos planes generaran la misma rentabilidad inicial (un 10% anual, por ejemplo, en un periodo de diez a?os) y el primero de ellos cobrara una comisi¨®n global del 1,5% anual, generar¨ªa a sus part¨ªcipes un capital cercano a los 230 euros en ese plazo a partir de cada 100 euros iniciales, mientras que el segundo, con una comisi¨®n global del 2,5%, sumar¨ªa menos de 210 euros.

El recientemente aprobado nuevo IRPF establece que, a partir del 1 de enero de 2007, se podr¨¢n destinar 10.000 euros anuales para las aportaciones a fondos y planes de pensiones y productos de dependencia para los particulares menores de 50 a?os. A partir de esa edad, el tope m¨¢ximo ser¨¢ de 12.500 euros anuales.

Todas estas aportaciones reducir¨¢n la base imponible del contribuyente, es decir, disminuir¨¢n su volumen de ingresos general. Se podr¨¢ rescatar los planes de pensiones en forma de capital (pago ¨²nico), en cuyo caso, la totalidad del ahorro (aportaciones y rendimientos) tributar¨¢ a los nuevos tipos marginales (entre el 24% y el 43%) o en forma de renta, que si tiene car¨¢cter vitalicio incorporar¨¢ ventajas fiscales.