El Popular crea una filial al 50% con Cr¨¦dit Mutuel con 123 oficinas

El Popular ha sacado provecho a la red de oficinas, que estaba en proceso de ajuste ante la ca¨ªda del negocio. La entidad presidida por ?ngel Ron anunci¨® ayer la creaci¨®n de una filial bancaria al 50% con Cr¨¦dit Mutuel, el cuarto grupo bancario de Francia, no cotizado en Bolsa. El banco espa?ol obtendr¨¢ unas plusval¨ªas brutas de 367 millones que se destinar¨¢n a provisiones para reforzarse ante la morosidad. Tambi¨¦n incrementar¨¢ el capital del Popular en 0,16 puntos porcentuales y elevar¨¢ la liquidez en 600 millones.

El banco nuevo, que tendr¨¢ 123 oficinas repartidas por casi toda Espa?a y 505 empleados, usar¨¢ la ficha de una filial del Popular. Seg¨²n fuentes sindicales, alrededor de 80 oficinas del nuevo banco estaba previsto que se cerraran por su ajustada rentabilidad para el grupo tras la fusi¨®n de las filiales del Popular. Este factor ha ayudado a convencer a los empleados del Popular de que pasen a la plantilla de la filial, aunque tienen posibilidad de retorno al grupo si el proyecto no marcha. El Popular no cerrar¨¢ m¨¢s oficinas: antes del acuerdo ten¨ªa 2.085 en Espa?a. Las 80 oficinas se han completado con 43 de otras regiones para dise?ar el mapa.

La francesa comprar¨¢ el 5% del banco espa?ol y entrar¨¢ en el consejo

El nuevo banco tratar¨¢ de crecer mediante la compra de redes de sucursales de cajas de ahorros de sus lugares de origen. Tendr¨¢ un activo de 2.100 millones; cr¨¦ditos por 2.000 millones y dep¨®sitos por 1.700 millones. Seg¨²n el Popular, la morosidad estar¨¢ cerca del 5%, con un core capital (capital de m¨¢xima calidad ante los riesgos asumidos) del 13%, cifra superior a la media del sector. El Popular, que aportar¨¢ la mayor¨ªa de los ejecutivos ya que se quiere implantar el mismo modelo de negocio, cobrar¨¢ una comisi¨®n por la gesti¨®n. En las esferas oficiales la noticia ha gustado porque muestra confianza en el mercado bancario espa?ol, frente a las cr¨ªticas de los mercados.

A medida que el nuevo banco vaya comprando oficinas, disminuir¨¢ el ratio de capital, pero no necesitar¨¢ ampliarlo incluso si dobla su tama?o actual, seg¨²n fuentes oficiales. El Popular podr¨ªa ir reduciendo su participaci¨®n accionarial en funci¨®n del aumento del tama?o de la filial.

A cambio de su participaci¨®n en la nueva entidad, Cr¨¦dit Mutuel invertir¨¢ 312 millones de euros, lo que sit¨²a el valor del banco de nueva creaci¨®n en 625 millones. Los recursos propios ser¨¢n de 258 millones. La valoraci¨®n de Cr¨¦dit del negocio del Popular es m¨¢s de tres veces superior a su cotizaci¨®n en Bolsa.

Adem¨¢s, en virtud de este acuerdo, Cr¨¦dit Mutuel pasar¨¢ a ser accionista de referencia del Popular, con una participaci¨®n del 5%, que tomar¨¢ una vez concluida la transacci¨®n y obtenidas las autorizaciones pertinentes. El Popular asegur¨® que este paquete no proceder¨¢ de ning¨²n accionista actual, sino que se obtendr¨¢ mediante ampliaci¨®n de capital o venta de t¨ªtulos del mercado. Cr¨¦dit Mutuel tendr¨¢ un consejero, con lo que el Popular sumar¨¢ alrededor del 42% del capital en el Consejo. El banco franc¨¦s se unir¨¢ al n¨²cleo duro que forma Allianz, el empresario Amorim y la sindicatura de empleados, entre otros.

Algunas fuentes apuntaron que esta parec¨ªa una operaci¨®n de refuerzo del Popular ante posibles ataques hostiles, extremo que fue desmentido por la entidad. Esta y Cr¨¦dit Mutuel aseguran haber firmado una alianza a largo plazo para prestar servicios conjuntos a sus clientes en Francia, Alemania, Espa?a y Portugal. El nuevo banco, sujeto a las aprobaciones oficiales, podr¨ªa empezar a operar a final de a?o. Las sucursales se concentrar¨¢n en casi toda Espa?a menos en las dos Castillas. Un 54% del negocio estar¨¢ en empresas, el 30% en hipotecas y el 7% en promotores.

Cr¨¦dit Mutuel-CIC compr¨® el negocio del Popular en Francia en 2008. Este grupo, definido ayer por un experto como "una caja de ahorros sin pol¨ªticos", es una cooperativa federada repartida por toda Francia, con m¨¢s de 4.000 sucursales, 404.000 millones en dep¨®sitos, 225.000 millones en cr¨¦ditos y un beneficio neto de 1.435 millones. La filial CIC, peque?a en relaci¨®n con el tama?o del grupo, s¨ª cotiza.