Abertis lograr¨¢ unos 2.000 millones al sacar a Bolsa el 60,5% de Cellnex

La cuenta atr¨¢s oficial para la salida a Bolsa de? Cellnex Telecom, la filial de infraestructuras de telecomunicaciones, de Abertis, arranc¨® ayer. El grupo que dirige Francisco Reyn¨¦s comunic¨® ayer a la?Comisi¨®n Nacional del Mercado de Valores (CNMV) que tiene la intenci¨®n de lanzar una oferta p¨²blica de venta (OPV) por un 55% del capital ampliable en otro 5,5%. En total, Abertis colocar¨¢ en Bolsa hasta el 60,5% de su filial a un precio por determinar. Fuentes del mercado se?alan que el volumen de la colocaci¨®n estar¨¢ en el entorno de los 2.000 millones de euros, con lo que ser¨¢ una de las mayores OPV de este a?o.

La banda de precios a¨²n no est¨¢ fijada y en la empresa y los bancos colocadores se manejan todav¨ªa amplios rangos desde los 2.500 a los 3.500 millones de euros, en espera de c¨®mo evolucione el mercado y de la respuesta de analistas e inversores. La banda de precios se fijar¨¢ en el folleto de la OPV y el precio final, poco antes del estreno burs¨¢til.

La oferta estar¨¢ dirigida exclusivamente a inversores institucionales y supondr¨¢ unas fuertes plusval¨ªas para Abertis, que conservar¨¢ el 39,5% del capital en caso de completarse con ¨¦xito la operaci¨®n.

¡°Abertis mantendr¨¢ una participaci¨®n como accionista de referencia despu¨¦s de la OPV, ya que creemos en el ¨¦xito a largo plazo de la sociedad y deseamos que nuestros accionistas sigan compartiendo los beneficios de su crecimiento¡±, ha se?alado Francisco Reyn¨¦s, vicepresidente y consejero delegado de Abertis, en el comunicado remitido a la CNMV. ¡°Cellnex Telecom est¨¢ perfectamente preparada para ser una sociedad cotizada independiente, y la OPV contribuir¨¢ a acelerar el crecimiento continuo de la sociedad¡±, a?adi¨®.

Desde el anuncio formal de la intenci¨®n de realizar la OPV hasta la colocaci¨®n suelen pasar de cuatro a cinco semanas, con lo que lo previsible es que la oferta se materialice en la primera quincena de mayo.

Desde el anuncio formal de la intenci¨®n de realizar la OPV hasta la colocaci¨®n suelen pasar de cuatro a cinco semanas, con lo que lo previsible es que la oferta se materialice en la primera quincena de mayo.

Morgan Stanley, Goldman Sachs y CaixaBank actuar¨¢n como coordinadores globales de la oferta, en la que tambi¨¦n participar¨¢n Banco Santander, BNP Paribas, Citigroup, Soci¨¦t¨¦ G¨¦n¨¦rale, BBVA y BTG Pactual. La oferta estar¨¢ dirigida solo a grandes inversores institucionales.

¡°El anuncio oficial de hoy de la OPV de Cellnex Telecom es uno de los hitos clave que presentamos el a?o pasado para el Plan Estrat¨¦gico 2015-2017 de Abertis. Cellnex Telecom est¨¢ perfectamente preparada para ser una sociedad cotizada independiente, y la OPV contribuir¨¢ a acelerar el crecimiento continuo de la sociedad", ha se?alado Reyn¨¦s.

Negocio de torres de telecomunicaciones

Cellnex Telecom es el operador independiente l¨ªder europeo de infraestructuras de telecomunicaciones inal¨¢mbricas por n¨²mero de torres y uno de los l¨ªderes en infraestructura de radiodifusi¨®n. Con sede central en Barcelona, y con aproximadamente 1.200 empleados para sus operaciones en Espa?a e Italia, el grupo registr¨® 436 millones de euros de ingresos y 178 millones de euros de resultado bruto de explotaci¨®n (EBITDA) en 2014.

La compa?¨ªa clasifica sus actividades en tres grupos: alquiler de torres de telecomunicaciones, infraestructuras de radiodifusi¨®n y servicios de red y otros.

La actividad de alquiler de torres de telecomunicaciones se centra en el alquiler de la infraestructura de la Sociedad, ya se trate de torres de telecomunicaciones o de radiodifusi¨®n, a los operadores de telecomunicaciones para que sit¨²en su equipo en las torres de la empresa, tanto en Espa?a como en Italia. Esta actividad supuso aproximadamente el 24% de los ingresos totales de la empresa en 2014. Cellnex Telecom posee y opera sus torres de telecomunicaciones, con una cartera total a 31 de marzo de 15.170; de ellas, 7.472 situadas en Espa?a y 7.698, en Italia, tras la reciente compra de Wind Galata. La cartera de torres de telecomunicaciones se utiliza para proporcionar algunos de sus servicios, y muchas se emplean para m¨¢s de una actividad.

La actividad de infraestructuras de radiodifusi¨®n gestiona la distribuci¨®n y transmisi¨®n de se?ales digitales de televisi¨®n y radio, as¨ª como las operaciones y el mantenimiento de redes de radiodifusi¨®n, y proporciona conexi¨®n relacionada con estas, as¨ª como otros servicios. Esta actividad supuso aproximadamente el 57% de los ingresos en 2014.

La actividad de servicios de redes y otros, que supuso el 19% de los ingresos en 2014, incluye el suministro de conexi¨®n a los operadores de telecomunicaciones, los servicios de protecci¨®n p¨²blica y socorro en casos de cat¨¢strofe, los servicios de operaciones y mantenimiento generales, las redes de comunicaciones para las denominadas ciudades inteligentes (smart cities, en ingl¨¦s) e Internet de las cosas, entre otros servicios.