El Gobierno italiano aprueba el rescate estatal del banco Monte dei Paschi

El Gobierno de Italia ha aprobado esta medianoche, durante una reuni¨®n de urgencia, un decreto para rescatar con dinero p¨²blico al banco Monte dei Paschi, el tercer mayor banco del pa¨ªs, tras el fracaso de la entidad en su intento de captar los 5.000 millones de euros que necesitaba para salvarse por sus propios medios. El Ejecutivo de Paolo Gentiloni acord¨® destinar 20.000 millones de euros para salvar a la banca de Siena y para fortalecer las entidades bancarias que presenten problemas financieros. La entidad toscana buscaba 2.068 millones que le faltaban en fondos institucionales internacionales, pero, tras semanas de agon¨ªa, no los consigui¨®.

El Monte dei Paschi de Siena es el banco en funcionamiento m¨¢s antiguo del mundo, y fue fundado en 1472. Es una entidad cotizada, con presencia en toda Italia, y algunas oficinas tambi¨¦n en ciudades como Londres, Shangh¨¢i, Fr¨¢ncfort y Nueva York. Tiene el mayor nivel de morosidad y activos t¨®xicos en proporci¨®n de los activos: estos ¨²ltimos son de 160.100 millones de euros y se calcula que los cr¨¦ditos y productos dudosos e impagados ascienden a unos 47.000 millones. En Italia, por activos, con las cifras del tercer trimestre, se coloca como cuarto mayor banco comercial, tras Unicredit (875.000 millones) e Intesa Sanpaolo (714.397 millones), aunque la consolidaci¨®n de la fusi¨®n de Banco Popolare y Banca Popolare di Milano (con activos conjuntos de m¨¢s de 170.000 millones), prevista para el pr¨®ximo mes, la relegar¨¢ al cuarto puesto. Por tama?o, se trata de un banco que en el caso de Espa?a, se colocar¨ªa entre Bankia y el Popular por activos.

El Monte dei Paschi fue el banco que peor resultado obtuvo en las pruebas de estr¨¦s de la banca de la zona euro publicadas este a?o. Aunque para el sistema bancario dom¨¦stico su fragilidad es un problema, por su tama?o no est¨¢ considerada como una entidad sist¨¦mica a nivel europeo, es decir, que su debacle no es en principio susceptible de contagiar al resto del sistema financiero de la zona euro. En un informe sobre el ejercicio del a?o pasado, Monte dei Paschi calcul¨® que ten¨ªa 5,3 millones de clientes, cerca de 25.000 empleados y 2.000 oficinas.

El consejo de administraci¨®n inform¨® la noche de este jueves de que "la operaci¨®n de ampliaci¨®n de capital no se ha cerrado con ¨¦xito. No se lograron recoger ¨®rdenes de inversi¨®n suficientes para alcanzar la suma de 5.000 millones de euros". Adem¨¢s, agradeci¨® la confianza a los trabajadores y a los clientes "en un momento delicado de la vida de la entidad", sin hacer referencia alguna a solicitar ayudas p¨²blicas. El banco toscano buscaba 2.068 millones de fondos institucionales internacionales.

Italia permaneci¨® todo el d¨ªa pendiente de que el banco toscano lograse 2.068 millones de fondos institucionales internacionales. Por eso, horas despu¨¦s de conocerse el fracaso de las negociaciones del banco de Siena, el Gobierno italiano se reun¨ªa de urgencia para tratar el rescate del banco.?

Tras el Consejo de Ministros extraordinario celebrado a medianoche, el primer ministro italiano, Paolo Gentiloni, confirm¨® en rueda de prensa la aprobaci¨®n de un paquete de instrumentos jur¨ªdicos y financieros destinados ¡°a proteger los ahorros, gracias a los cuales podr¨¢ favorecer la liquidez y el patrimonio de los bancos¡±. Se trata de un fondo de 20.000 millones de euros para garantizar la liquidez de las entidades bancarias, reforzar su situaci¨®n patrimonial y fortalecer su capital, incluidos los procesos de recapitalizaci¨®n, y con garant¨ªas para proteger a los ahorradores.

Gentiloni afirm¨® que las medidas aprobadas se dirigen a ¡°hacer m¨¢s fuerte y s¨®lido el sistema bancario¡±. A su lado, el ministro de Econom¨ªa, Pier Carlo Padoan, explic¨® que el Monte dei Paschi deber¨¢ ¡°solicitar la activaci¨®n de recursos¡± y a?adi¨® que ¡°la ayuda permitir¨¢ a la banca continuar con su plan estrat¨¦gico, que deber¨¢ ser aprobado por las autoridades europeas¡±. El decreto est¨¢ dividido en dos partes: la intervenci¨®n del Estado para garantizar liquidez a los bancos y, por otro lado, una segunda intervenci¨®n para reforzar su posici¨®n patrimonial.

¡°Cifra suficiente¡±

El ministro de Econom¨ªa insisti¨® en la "necesidad de aplicar las reglas europeas para inyectar recursos p¨²blicos en el sistema bancario¡±. Padoan no desvel¨® la cantidad de la cuota con la que participar¨¢ el Estado, pero s¨ª dijo que ¡°ser¨¢ una cifra suficiente¡± para hacer frente a los requisitos identificados". El Estado ya posee alrededor del 4% de las acciones de la banca de Siena, fundada en 1472. Padoan explic¨® que ser¨¢ la entidad la que deber¨¢ solicitar la ayuda y, posteriormente, se establecer¨¢n los t¨¦rminos del rescate. Adem¨¢s, asegur¨® que la decisi¨®n ha sido consensuada con las autoridades de la Uni¨®n Europea

A partir de ahora quedan por conocerse los detalles de un rescate que, para adaptarse a las directrices del Banco Central Europeo (BCE), deber¨¢ solicitarse antes del 31 de diciembre y que, adem¨¢s, no puede demorarse, porque la entidad reconoce que solo tiene liquidez para cuatro meses. Mientras tanto, el operador burs¨¢til italiano ha suspendido las negociaciones de los t¨ªtulos del banco durante todo el d¨ªa de hoy. El rescate ya estaba preparado desde el pasado mi¨¦rcoles, cuando el Parlamento aprob¨® una partida de 20.000 millones para atenuar los problemas del sistema bancario. El operador burs¨¢til ha suspendido la cotizaci¨®n del banco al menos durante este viernes.

Es incomprensible y culposo que no se haya intervenido antes Enrico Rossi. presidente de la regi¨®n Toscana

Monte dei Paschi hab¨ªa conseguido hasta este mi¨¦rcoles adhesiones por un valor de 2.450 millones de euros (1.385 millones de inversores institucionales y 1.065 millones de minoristas). Falt¨® el elemento clave, un ¡°inversor ancla¡± que aportara una gran cantidad de dinero y animara a otros. Mucho se habl¨® del fondo soberano de Qatar, pero finalmente no hizo ninguna oferta, posiblemente guiado por la inestabilidad pol¨ªtica y el cambio de primer ministro, de Matteo Renzi a Paolo Gentiloni.

El nuevo Gobierno de Gentiloni se juega mucho con esta operaci¨®n. ¡°Fracasar en la salvaci¨®n del Monte dei Paschi ser¨ªa devastador para todo el sistema bancario, mientras que hacerlo bien podr¨ªa dar la se?al de que Italia sabe gobernar sus bancos y sus crisis¡±, explic¨® el diario La Repubblica.

El diario econ¨®mico Il Sole 24 Ore plantea que el rescate podr¨ªa tener varias fases y llevarse a cabo ¡°durante un periodo de dos o tres meses¡±. En ese peri¨®dico, el analista de Alessandro Graziani explica la importancia de rescatar al banco porque, de lo contrario, ¡°muchas familias ¡ªal menos 40.000¡ª ver¨ªan c¨®mo sus ahorros se esfuman¡±. Graziani critica que se haya esperado tanto tiempo para rescatar el Monte dei Paschi, que lleva semanas intentando in extremis captar inversores y cayendo en Bolsa, y afirma que se debe a ¡°razones exclusivamente pol¨ªticas, debido a que el plan fue pospuesto hasta pasado el refer¨¦ndum constitucional del 4 de diciembre¡±.

Muy cr¨ªtico ha sido el presidente de la regi¨®n Toscana, Enrico Rossi, del Partido Democr¨¢tico, quien defendi¨® la necesidad de ayudas p¨²blicas hace ya meses. ¡°Es incomprensible y culposo que no se haya intervenido antes. Yo hab¨ªa pedido hacerlo varias veces y en mi contra se desencaden¨® un coro de impresentables que me llamaron comunista y estalinista¡±.

Tambi¨¦n se ha abierto el debate sobre que sea el Estado y, por consiguiente, los contribuyentes, quienes tengan que hacerse cargo del rescate. El economista Luigi Zingales explic¨® que el caso del Monte dei Paschi es particular. De hecho, se puede comparar al de los preferentistas en Espa?a.

¡°El problema es que ha vendido bonos subordinados a clientela que no tiene formaci¨®n ni fondos. Son instrumentos sofisticados que se han vendido a peque?os ahorradores, algo que no deber¨ªa hacerse hecho¡±, explic¨® en una entrevista en SkyTG24.