Banesto vende su participaci¨®n en el Totta al grupo Champalimaud por 115.000 millones

La aventura portuguesa de Banesto ha concluido. El presidente de la entidad, Alfredo S¨¢enz, lleg¨® anteayer en Lisboa a un acuerdo con el grupo Champalimaud para que ¨¦ste se haga con el 50% del Banco Totta & Agores por un total de 144.700 millones de escudos, unos 115.000 millones de pesetas. La operaci¨®n, que se saldar¨¢ en siete pagos que concluir¨¢n el 31 de diciembre de 1997, reportar¨¢ a Banesto una plusval¨ªa de 21.680 millones, a nivel individual y de 16.390 millones a nivel consolidado. El precio de venta por acci¨®n fue de 5.563 escudos, ligeramente inferior al m¨¢ximo pedido por S¨¢enz, 6.000 escudos.

Banesto sobresalt¨® moment¨¢neamente a los mercados a borde del mediod¨ªa de ayer, cuando la Comisi¨®n Nacional del Mercado de Valores decidi¨® suspender su cotizaci¨®n. En la mente de todos apareci¨® el precedente de casi un a?o antes, el 28 de diciembre de 1993, cuando esa misma decisi¨®n hab¨ªa desencadenado la intervenci¨®n de la entidad entonces presidida por Mario Conde. Ayer, sin embargo, la noticia era otra. El Espa?ol de Cr¨¦dito hab¨ªa decidido desprenderse del pol¨¦mico 50% que pose¨ªa del Banco Totta & A?ores. Tras la operacion, las acciones del banco espa?ol subieron un 3,72%, hasta pagarse a 949 pesetas.El asunto Totta ha sido uno de los mayores escollos a los que se ha debido de enfrentar el nuevo equipo gestor de Banesto desde que tom¨® las riendas de la entidad. La estructura de la participaci¨®n -25% directamente y otro- tanto a trav¨¦s de un conjunto de sociedades instrumentales, en cuyo capital estaban presentes Carlos Menezes de Falcao y Jorge Neves, presuntos testaferros de Conde- hab¨ªa colocado al banco al filo de la ley portuguesa.

Esta situaci¨®n, seg¨²n se?alan fuentes de Banesto, se hab¨ªa convertido en muy tensa y se hab¨ªa reflejado incluso en la evoluci¨®n del negocio. Ello,

unido a la aparici¨®n de una interesante oferta econ¨®mica", dio el impulso definitivo para que Alfredo Sa¨¦nz decidiera desprenderse del Totta. Las mismas fuentes recalcan que, "si no hubieran confluido estas dos circunstancias. jam¨¢s nos hubi¨¦ramos desprendido de esa participaci¨®n que consider¨¢bamos una atractiva inversi¨®n".La venta -que tan s¨®lo mantuvo a Banesto y al Totta & Agores unas horas fuera de la cotizaci¨®n burs¨¢til- del 50% del banco portugu¨¦s supone un desembolso por parte del grupo que encabeza el inversor luso Antonio Champalimaud de 144.700 millones de escudos (unos 115.000 millones de pesetas). Este precio es un c¨¢lculo del valor actual, pero referido al 30 de marzo de 1995, fecha en la que est¨¢ prevista la formalizaci¨®n de la operaci¨®n. A valor de hoy, el paquete ha sido vendido por 153.000 millones de escudos. El precio de la acci¨®n fue de 5.5,63 escudos, ligeramente inferior al m¨¢ximo pedido por S¨¢enz, que era de 6.000 escudos.

En la comunicaci¨®n remitida ayer por Banesto a la Comisi¨®n Nacional del Mercado de Valores explicando la operaci¨®n, se detalla la f¨®rmula de pago, que se divide en siete plazos:

-20.000 millones de escudos, con fecha de ejecuci¨®n prevista para el 30 de marzo de 1995.

-15.500 millones de escudos a pagar el 30 de junio de 1995.

-15.500 millones de escudos a abonar el 31 de diciembre de 1995.

-23.000 millones de escudos a desembolsar el 30 de junio de 1996.

-23.000 millones de escudos a pagar el 31 de diciembre de 1996.

-28.000 millones de escudos a abonar el 30 de junio de 1997.

-28.000 millones de escudos a desembolsar el 31 de diciembre de 1997.

. La operaci¨®n, a la que se adhirieron las sociedades interniediarias de Menezes y Neves tras un pacto previo con Banesto, supone , para el banco espa?ol una plusval¨ªa individual de 21.680 millones, lo que a nivel consolidado equivale a 16.390 millones, de acuerdo con la informaci¨®n complementaria remitida a ¨²ltima hora de la tarde de ayer a la CNMV.

En esa informaci¨®n se recoge que tanto los efectos contables de la operaci¨®n como la desaparici¨®n de la consolidaci¨®n del Totta en las cuentas de Banesto se producir¨¢ ya en el pr¨®ximo ejercicio. Banesto ha protegido la operaci¨®n con una prenda sobre la totalidad del paquete del Totta que cambia de manos.