France T¨¦l¨¦com acuerda la compra de Amena por m¨¢s de 10.000 millones

France T¨¦l¨¦com ha alcanzado un principio de acuerdo con los socios de Auna -Santander, Endesa y Uni¨®n Fenosa- para comprar Amena, la filial de telefon¨ªa m¨®vil del grupo de telecomunicaciones, por entre 10.000 y 10.600 millones de euros, seg¨²n fuentes cercanas a la operaci¨®n. Estas fuentes han apuntado que las partes todav¨ªa negocian "algunos flecos que quedan por cerrar", por lo que el anuncio oficial del acuerdo podr¨ªa retrasarse algunas horas, o incluso d¨ªas.

Han a?adido que los representantes de los socios de Auna y de France T¨¦l¨¦com, acompa?ados de sus respectivos equipos jur¨ªdicos, "han pasado la noche negociando" para pactar la redacci¨®n definitiva de las cl¨¢usulas del contrato de compraventa.

Aunque el importe de la operaci¨®n est¨¢ "bastante concretado", las partes negocian un posible canje de acciones que "abarate" la compra para France T¨¦l¨¦com, de manera que los tres accionistas mayoritarios de Auna, que poseen el 83 por ciento del grupo espa?ol, pasar¨ªan a tener una participaci¨®n de la compa?¨ªa gala, controlada en un 34,9 por ciento por el Estado franc¨¦s. De hecho, France T¨¦l¨¦com ha insistido estos d¨ªas en que uno de los requisitos b¨¢sicos para acometer la compra de Amena es que la operaci¨®n no repercuta en sus objetivos de endeudamiento ni de reparto de dividendo, por lo que el canje de acciones ser¨ªa una "buena soluci¨®n" para aligerar el desembolso en efectivo que tendr¨¢ que afrontar la compa?¨ªa, apuntan las fuentes.

Estas fuentes advierten de que la "complejidad de la estructuraci¨®n de la oferta" podr¨ªa alargar las negociaciones varias horas, con lo que el anuncio oficial de la operaci¨®n se podr¨ªa retrasar al martes (el lunes es festivo en varias comunidades aut¨®nomas por la festividad de Santiago Ap¨®stol). De salir adelante, la oferta de France T¨¦l¨¦com por Amena se impondr¨ªa a las presentadas por los grupos de inversores liderados por KKR y Carlyle. El primero de ellos ofert¨® unos 12.500 millones de euros por Amena y por la otra rama del grupo Auna, dedicada a la prestaci¨®n de servicios de telefon¨ªa fija, televisi¨®n e Internet, mientras que Carlyle s¨®lo puj¨® por la operadora de telefon¨ªa m¨®vil, con un importe que no ha trascendido. Adem¨¢s, Ono, competidor de Auna en el negocio del cable, ha presentado, junto con las firmas Providence, JP Morgan, Thomas Lee y Quadrangle, una oferta para hacerse con la parte fija del grupo de telecomunicaciones.

Fuentes conocedoras de las negociaciones aseguran que el ¨¦xito de la oferta de France T¨¦l¨¦com por Amena facilitar¨ªa que Ono se hiciera con la otra rama del grupo, Auna Telecomunicaciones. La oferta de France T¨¦l¨¦com contar¨ªa con el benepl¨¢cito del Gobierno espa?ol, al tratarse de un socio industrial para Amena, y no un fondo de capital riesgo, como es el caso del resto de los oferentes interesados en la rama de telefon¨ªa m¨®vil de Auna.

Tras conocer este principio de acuerdo, los t¨ªtulos de Uni¨®n Fenosa perd¨ªan a media sesi¨®n m¨¢s de medio punto.