Repsol amortiza deuda de Talisman por 1.383 millones

Repsol, a trav¨¦s de su filial Talisman Energy, ha recomprado 1.525 millones de d¨®lares (1.386 millones de euros) de valor nominal en bonos procedentes de la propia Talisman. La operaci¨®n, que corresponde a bonos de emisiones con vencimientos en 2027, 2035, 2037, 2038 y 2042, se hace con un descuento del 14,5%.

Como complemento de esta operaci¨®n, en la que Repsol ha utilizado parte de su liquidez, la compa?¨ªa ha lanzado hoy una nueva emisi¨®n de 600 millones de euros en bonos a cinco a?os (con vencimiento en diciembre de 2020) a un tipo de inter¨¦s nominal del 2,125%. Los tipos de inter¨¦s nominales de las emisiones eran de 7,25%, 5,75%, 5,85%, 6,25% y 5,5%.

La cancelaci¨®n de los bonos Talisman tendr¨¢ un efecto positivo, antes de impuestos, superior a los 220 millones de d¨®lares (200 millones de euros) en los resultados de Repsol en 2015, como consecuencia de la diferencia entre el menor valor de la compra y el valor en libros de dichos bonos. Adicionalmente, Repsol obtendr¨¢ unos ahorros antes de impuestos de 65 millones de d¨®lares (59 millones de euros) anuales por el menor pago de intereses.

El valor actual neto generado con esta operaci¨®n, por tanto, supera los 900 millones de euros, consecuencia de los ahorros producidos por la desaparici¨®n del pago de los intereses a liquidar durante la vida de los bonos y del valor capturado por la recompra.

Repsol integr¨® Talisman en sus cuentas el 8 de mayo. Con la adquisici¨®n de la compa?¨ªa canadiense, la entidad presidida por Antonio Brufau culmin¨® la ejecuci¨®n de su Plan Estrat¨¦gico. Una vez culminada esa fase, present¨® un nuevo plan (2016-2020) orientado a la puesta en valor de este crecimiento y apoyado en sus mejoradas capacidades para resistir y crecer en los escenarios m¨¢s adversos de precios del crudo. En este sentido, puso en marcha la reducci¨®n de costes operativos y de inversi¨®n, aumento de las sinergias y optimizaci¨®n y mejora de la rentabilidad de sus activos.